Теги → nand-память
Быстрый переход

Торговая война США и Китая продолжает обрушивать цены на NAND-флеш

Аналитики DRAMeXchange опубликовали результаты статистики поведения цен на флеш-память в течение октября. По данным, собранными этой торговой площадкой, на которой проводятся электронные торги на поставку памяти DRAM и NAND, в октябре произошло сильнейшее за последние 12 месяцев последовательное (месячное) снижение цен на память типа NAND. Точнее, сильнее всего в октябре упали контрактные (оптовые) цены на чипы и пластины с памятью 3D NAND TLC — на 13–17 %. Это самая массовая на сегодня память NAND, которая находится в производстве.

Столь сильное падение договорных цен на 3D NAND TLC аналитики связывают с прогнозом плохого спроса в первой половине 2019 года на продукцию с использованием NAND (в первую очередь, можно полагать, речь идёт о смартфонах). Поэтому производители и поставщики флеш-памяти спешат снизить цену на продукцию намного раньше, чтобы успеть избавиться от складских запасов.

Складские запасы, кстати, принято распродавать до начала квартальных отчётов, чтобы показать инвесторам и акционерам хорошую картинку, а затоваривание складов — это огромный минус производителю. Тем самым контрактные цены на чипы и пластины с NAND-флеш обычно дешевеют в конце каждого квартала. Так было и в этот раз, но особенность третьего квартала в том, что за ним следует четвёртый квартал и годовая инвентаризация запасов не только у поставщиков, но также у их клиентов, которым по итогам года тоже нельзя показывать раздувшиеся складские запасы. Как результат, поставки (и закупка) флеш-памяти в декабре будут идти ни шатко, ни валко.

Аналитики добавляют, что, несмотря на приближающийся предпраздничный сезон распродаж, октябрьское снижение договорных цен не сможет стимулировать покупателей наращивать складские запасы NAND. По крайней мере, если говорить о краткосрочной перспективе. Так что дополнительного снижения цен на флеш-память можно ждать и в ноябре, и в декабре. Интересно добавить, что контрактные цены на 3D NAND TLC рухнули сильнее, чем на 2D NAND. Это возродило интерес к наращиванию производства планарной NAND, но также повлекло за собой дополнительное падение контрактных цен на 2D NAND на 4–10 %. Рынок не даёт расслабиться и найти производителям лазейку обойти наметившуюся тенденцию.

Что касается продолжающейся торговой войны между США и Китаем, то этот конфликт подогревает и так непростую ситуацию с затовариванием NAND. Например, не оправдали себя ожидания на разрешение компании ZTE возобновить бизнес в США. В третьем квартале это должно было вылиться в сокращении запасов NAND в сетях ODM-производителей телекоммуникационного оборудования. В должной мере этого не произошло и теперь затоваривание негативно скажется на последующих кварталах. Что это даст потребителям? Интересные цены на продукцию, но заставит производителей искать выход из кризисной ситуации, который вряд ли нам понравится.

SK Hynix продаёт всё больше фирменных SSD

Свой отчёт о работе в третьем квартале календарного 2018 года опубликовала компания SK Hynix. Консолидированная выручка компании за отчётный период составила 11,42 трлн вон ($10 млрд), операционная прибыль достигла значения 6,47 трлн вон ($5,7 млрд), а чистая прибыль равнялась 4,69 трлн вон ($4,1 млрд). Несмотря на стабилизацию цен на микросхемы DRAM и на падение цен на NAND, за квартал выручка и операционная прибыль SK Hynix выросла соответственно на 10 % и на 16 %. Тем самым все три ключевых финансовых показателя компании снова достигли новых рекордов: и выручка, и операционная прибыль, и чистая прибыль.

Поставки памяти DRAM в пересчёте на ёмкость за квартал выросли на 5 %. За это компания благодарит сезонный эффект увеличения спроса на смартфоны, а также стабильно высокий спрос на память серверного назначения. Средняя цена продаж памяти DRAM, тем не менее, выросла всего на 1 %. Увеличение спроса на память, как признаются в SK Hynix, обещает удержать цены на память от резкого снижения как в этом году, так и в следующем.

Поставки памяти NAND за квартал в пересчёте на биты выросли на 19 %, а средняя цена продажи микросхем флеш-памяти уменьшилась на 10 %. Этот негативный для производителя эффект компания компенсировала как наращиванием выпуска более плотной NAND-флеш, так и расширением ассортимента фирменных SSD. В третьем квартале выручка от поставок SSD компании значительно превысила 20 % от выручки всего флеш-бизнеса SK Hynix. Также более 20 % от продаж SSD компания получила на направлении производства твердотельных накопителей корпоративного назначения.

Дальнейшее развитие производства DRAM и NAND компания видит в совершенствовании техпроцессов и в стабильном массовом производстве новинок. В частности, второе поколение техпроцесса класса 10 нм (1Ynm) для выпуска DRAM будет разработано до конца текущего года. До конца года также завершатся разработки 96-слойной 3D NAND.

Что касается заводов, то к концу года завершится ввод в эксплуатацию расширенной «чистой» комнаты на китайском заводе SK Hynix в городе Уси (Wuxi FAB). Массовое производство памяти DRAM на этом предприятии стартует в первой половине 2019 года. Завод M15 FAB в Южной Корее, формальный ввод в эксплуатацию которого состоялся ранее в этом месяце, начнёт поставлять продукцию в виде 3D NAND также в первой половине будущего года.

SK Hynix призывает не рассчитывать на значительное снижение цен на память в 2019 году

Как мы помним, в десятых числах октября аналитическое подразделение DRAMeXchange торговой площадки TrendForce опубликовало очередной прогноз по динамике развития рынков памяти DRAM и NAND. Если верить аналитикам, в 2019 году ожидается существенное снижение цен как на DRAM (до 20 % в годовом сравнении), так и на NAND (до 30%). Для производителей памяти, которые в предыдущие 9 кварталов радовались растущим ценам на продукцию, выручке и прибыли, снижение цен сулит потери по всем ключевым финансовым показателям.

Впрочем, в компании SK Hynix считают, что DRAMeXchange сгущает краски и не учитывает всех современных реалий. По мнению представителей компании, которое было озвучено в среду в Сеуле на семинаре COEX, рынок памяти становится разнообразным, спрос на память растёт во всех проявлениях, олигополия никуда не делась, а некоторое снижение цен только подстегнёт спрос. Также надо учесть проблемы с переводом памяти на более тонкие техпроцессы, что ограничит поставки и не даст рухнуть ценам на память. Тем самым в 2019 году производитель не ожидает каких-либо существенных ценовых скачков на рынке памяти.

В среду в Сеуле на семинаре COEX ()

В среду в Сеуле на семинаре COEX (http://www.etnews.com)

Рынок DRAM, по словам SK Hynix, уже не вернётся к предыдущему состоянию. Возникнет новая нормаль уровнем выше, чем за три года до этого. Аналитики ошибаются, оперируя спросом и состоянием промышленности, действительными на 2015 год. За это время, например, значительно разросся рынок серверов и выросли объёмы памяти, устанавливаемой в мобильные устройства.

Производство памяти, напротив, стало сложнее, поскольку техпроцессы достигли того уровня, после которого уменьшение масштабов технологических норм сопряжено с гигантскими трудностями (и затратами). Если говорить о SK Hynix, то для компании объёмы поставок и себестоимость DRAM в 2019 году будут определяться темпами внедрения в производство второго поколения техпроцесса 10-нм класса, а памяти NAND — от внедрения 5-го поколения 3D NAND с числом слоёв свыше 90.

В целом компания ожидает в 2019 году стоимость рынка DRAM на уровне $100 млрд, а рынка NAND — до $60 млрд. В таких условиях следует рассчитывать на стабилизацию цен на память, а не на её снижение.

Цены на NAND-флеш понемногу снижаются

Это может быть незаметно, но цены на микросхемы флеш-памяти понемногу снижаются, отмечают аналитики подразделения DRAMeXchange торговой площадки TrendForce. Некоторое превышение предложения над спросом наметилось ещё в первом квартале текущего года. Во втором квартале промышленность обычно оживает, но весенний импульс обещает оказаться достаточно слабым, чтобы взвинтить спрос на чипы NAND-флеш. Поэтому, считают аналитики, небольшое перепроизводство памяти сохранится также во втором квартале 2018 года, что заставит поставщиков немного снизить цену на свою продукцию.

Микросхемы NAND-флеш и продукция на их основе (компания SK Hynix)

Микросхемы NAND-флеш и продукция на их основе (компания SK Hynix)

Пик спроса на NAND-флеш ожидается во втором полугодии 2018 года. Поскольку к этому времени цены на память немного упадут, в каналах продаж начнётся активная деятельность по восполнению складских запасов. К этим двум факторам добавится тенденция в среднем наращивать объём флеш-памяти в смартфонах. Всё это может привести либо к восстановлению баланса между предложением и спросом, либо к превышению спроса над предложением. Проще говоря, во втором квартале цены на NAND-чипы могут либо прекратить снижаться (пусть это и происходит довольно медленно), либо память немного вырастет в цене.

Образцы китайской 32-слойной 3D NAND (Tsinghua, CCTV13)

Образцы китайской 32-слойной 3D NAND (Tsinghua, CCTV13)

Качнуть цены на память вверх могут производители микросхем. Аналитики отмечают, что поставщики замедляют технологическую экспансию в отрасль. Например, выпуск 96-слойной 3D NAND в осязаемых объёмах вряд ли произойдёт раньше 2019 года. Также раньше 2019 года не ожидается значительных объёмов производства 32-слойной «китайской» 3D NAND со стороны компании Yangtze Memory Technologies Company (YMTC). В сухом остатке, резюмируют аналитики, в первой половине года стоимость продукции с использованием флеш-памяти будет понемногу снижаться, хотя вторая половина года, в лучшем случае, может порадовать заморозкой цен на SSD, eMMC и другую продукцию.

Принуждение к миру: Toshiba давит на Western Digital для скорейшего прекращения спора

На днях мы сообщили, что Toshiba изыскала возможность получить дополнительные денежные средства для спасения от потенциального снятия акций компаний с торгов на Токийской бирже. Совет директоров компании утвердил план, согласно которому будут выпущены новые акции на сумму более 600 млрд иен (около $5,4 млрд). Готовность приобрести акции Toshiba изъявили 60 иностранных инвестиционных компаний, денежные средства от которых должны поступить на счета Toshiba до 5 декабря. Этот простой факт даёт в руки Toshiba такой же простой аргумент для решительного давления на компанию Western Digital. Фактически это принуждение к миру.

Компания Western Digital, как известно, не участвует в сделке по покупке доли в компании Toshiba Memory. Это подразделение за сумму свыше $18 млрд договорился приобрести консорциум компаний во главе с инвестиционной группой Bain Capital. Никто из пула Bain Capital, кстати, не получил доступ к новым акциям Toshiba. Но, возможно, сумма сделки будет пересмотрена (если это предусмотрено договором), ведь на момент заключения сделки мало кто предполагал, что Toshiba готова на экстренную эмиссию акций. Препятствием к завершению сделки с Bain Capital остаётся иск Western Digital в Международный арбитражный суд. Суд мог отложить сделку, и Toshiba с первого апреля 2018 года вылетела бы из списков Токийской биржи. Новая эмиссия акций стала защитой от этой угрозы.

Завод Fab 6 Toshiba

Завод Fab 6 Toshiba

Теперь настал черёд Toshiba атаковать Western Digital (а вы думали, что всё закончилось?). Предпосылки для атаки появились в начале августа, когда Toshiba объявила о намерении самостоятельно инвестировать в строительство и оснащение нового завода Fab 6 по производству NAND-флеш. Впрочем, Toshiba любезно направила приглашение компании SanDisk принять участие в инвестициях, отвечать за которые теперь должна компания Western Digital, поскольку с мая 2016 года она владеет компанией SanDisk. Фишка в том, что согласие на совместные инвестиции Western Digital должна дать до 30 ноября, и для юридического манёвра у неё уже нет времени.

Главе компании Western Digital Стиву Миллигану предстоит принять трудное, но необходимое решение (Фото Maho Obata)

Главе компании Western Digital Стиву Миллигану предстоит принять трудное, но необходимое решение (Фото Maho Obata)

По информации сайта Nikkey, руководство Toshiba уверено в заключении мировой сделки с Western Digital по поводу продажи подразделения Toshiba Memory ещё до завершения ноября. В компании Western Digital пытаются настаивать на разделении вопросов инвестирования в Fab 6 и арбитража по поводу продажи Toshiba Memory, но руководство Toshiba остаётся непреклонно. Хотите судиться? Тогда останетесь без производства на Fab 6, а это 96-слойная 3D NAND и стабильные поставки продукции NAND после 2018 года. Это серьёзный аргумент для Western Digital, который может привести к временному или окончательному примирению партнёров.

В третьем квартале смартфоны и серверы спровоцировали дефицит NAND-флеш

Подразделение DRAMeXchange компании TrendForce отчиталось о состоянии рынка флеш-памяти в третьем квартале 2017 года. В этот период помимо традиционного роста спроса на продукцию после завершения сезона отпусков повышенный спрос на микросхемы флеш-памяти наблюдался также со стороны производителей смартфонов и накопителей серверного назначения. В результате этого зазор между поставками и спросом стал ещё больше, чем в предыдущем втором квартале. В то же время контрактные цены на NAND-флеш выросли не более чем на 0–6 %, хотя до этого долгое время поднимались на значительную величину. Утверждается, что OEM-производители почти приблизились к тому пределу, выше которого они уже не готовы закупать NAND-флеш у производителей.

Лидеры рынка NAND-памяти в 3 квартале 2017 года (DRAMeXchange)

Лидеры рынка NAND-памяти в 3 квартале 2017 года (DRAMeXchange)

В четвёртом квартале 2017 года рынок не будет так требователен к поставкам флеш-памяти (за исключением рынка смартфонов). Это приведёт к некоторой стабилизации цен на данную продукцию или даже к некоторому снижению стоимости NAND-флеш, толчком к чему может стать наращивание выпуска 64/72-слойных микросхем 3D NAND. На этой радостной ноте рынок ворвётся в 2018 год и где-то на срок до полугода окажется в зоне штиля, а это баланс между спросом и предложением с надеждой на снижение цен.

В целом ведущие производители NAND-флеш заработали в третьем квартале $15,11 млрд, что на 14,3 % больше, чем за второй квартал. Поскольку средние отпускные цены не увеличились или увеличились незначительно, основная выручка пришла на волне увеличения объёмов производства продукции. Рекорд показала компания Samsung, повысив квартальную выручку на 19,5 % до $5,62 млрд. В третьем квартале Samsung начала массово выпускать 64-слойную 3D NAND и планирует довести долю этой памяти до 50 % и выше до конца текущего года. Но есть и тревожные сообщения. Для покрытия дефицита микросхем DRAM компания Samsung рассматривает вариант перевода части производственных линий с выпуска NAND на выпуск DRAM.

Компания SK Hynix в третьем квартале от поставок NAND-флеш выручила $1,5 млрд или на 15,4 % больше в последовательном поквартальном сравнении. Двигателями спроса на продукцию SK Hynix были новые смартфоны Apple и брендовые китайские смартфоны. Компания SK Hynix, что интересно, была одной из немногих, кто за квартал снизил отпускную стоимость на флеш-память (на 3 %). В задачи компании на ближайшее время входит расширение производства 48/72-слойной 3D NAND и начало массового производства 72-слойной памяти, но это цель для 2018 года.

Японская Toshiba за третий квартал выручила $2,74 млрд — это на 18,1 % больше, чем в предыдущий квартал. Компания также немного снизила отпускную цену на NAND-флеш, но это произошло из-за перераспределения продуктовых линеек. Флеш-продукция Toshiba оказалась востребованной как в смартфонах Apple, так и в серверных SSD. Относительно производства Toshiba можно сказать, что компания увеличивает выход годной продукции и расширяет объёмы выпуска. В третьем квартале 64-слойная память получила в производстве компании статус массовой. К концу 2017 года доля 64-слойной памяти достигнет 30 % и обещает превысить 50 % к концу 2018 года.

Компания Western Digital выручила от поставок NAND-флеш $2,52 млрд или на 8,9 % больше по сравнению со вторым кварталом. Производственные планы Western Digital следуют за планами Toshiba, поскольку они черпают чипы с одних линий. Можно отметить, что за счёт плавного перевода продуктовых линеек из-под бренда SanDisk под бренд Western Digital продукцию последней приходится продавать немного дешевле.

Компания Micron в третьем квартале выручила от поставок NAND-флеш $1,84 млрд. За квартал выручка выросла на 7,7 %. Положительные эффекты всё те же — разрыв между спросом и предложением, спрос на смартфоны и серверные SSD. В массовом производстве компании всё ещё находится 32-слойная 3D NAND, хотя компания также начинает говорить о массовом производстве 64-слойной памяти. Производство и той и другой Micron продолжает совершенствовать, постепенно снижая уровень брака.

Компания Intel плетётся в хвосте лидеров, хотя ей лично это не мешает. За квартал она увеличила выручку на данном направлении на 1,9 % и получила $891 млн. Память NAND для смартфонов она почти не поставляет, отправляя 90 % продукции для выпуска SSD. По производству можно сказать следующее: медленный переход на выпуск 3D NAND и очень ограниченный этап производства накопителей на памяти 3D XPoint. В то же время аналитики отмечают, что серверная платформа Intel на процессорах Skylake становится центром притяжения для производителей серверных SSD с шиной PCI Express. В таких условиях Intel незачем пороть горячку. Она «неспешно спустится с горы» и на примере SSD Optane покажет всем, какими должны быть корпоративные SSD.

SK Hynix строит новый R&D-центр для разработки флеш-памяти

В конце прошлой недели южнокорейский производитель памяти SK Hynix сообщил о планах построить крупнейший в своём роде центр по разработке и проектированию энергонезависимой памяти и, в частности, памяти NAND-типа. На этот проект отведено 200 млрд южнокорейских вон, что примерно эквивалентно $174 млн. Строительство должно быть завершено в сентябре 2019 года. В новый центр планируется перевести всех сотрудников в данной области, которые разбросаны по другим предприятиям компании.

Цифровой проект нового исследовательского центра SK Hynix (SK Hynix)

Цифровой проект нового исследовательского центра SK Hynix (SK Hynix)

Строительство центра в Ичхоне — это рядом с штаб-квартирой SK Hynix в стране — начнётся в октябре этого года. На площади порядка 90 000 квадратных метров будет построено 15-этажное здание с 5 подземными этажами. В здании будут работать 4000 сотрудников компании в области разработки NAND-флеш и других перспективных технологий.

Центр по разработке «NAND» будет расположен недалеко от двух других центров компании — SUPEX Center и R3, которые работают над технологиями производства памяти типа DRAM (оперативной). В компании рассчитывают, что близость центров по разработке обоих типов памяти будет способствовать общению специалистов из разных областей и поможет появиться новым «синергетическим» продуктам SK Hynix. Например, речь может идти о модулях NVDIMM ((non-volatile DIMM).

Reuters

Reuters

Производство памяти NAND (и 3D NAND) становится ключевым для компании SK Hynix. На совершенствование и расширение производства флеш-памяти компания заложила в текущем году 9,6 трлн вон ($8,3 млрд) — на 2,6 трлн вон больше, чем планировалось первоначально. Около 2,2 трлн вон компания вложила в развёртывание новых линий на заводе в Чхонджу. А на днях стало известно, что компания инвестирует 4 трлн вон (395 млрд иен) в покупку части полупроводникового бизнеса Toshiba. За эти деньги SK Hynix рассчитывает получить до 15 % акций японского производителя Toshiba Memory, который в основном занимается выпуском флеш-памяти. Всё вместе взятое обещает улучшить позиции SK Hynix на рынке NAND-флеш, а нам с вами даёт надежду увидеть изобилие продукции на её основе.

Toshiba продала производство чипов за $18 млрд, и сразу возникли разногласия

Компания Toshiba Corp объявила в четверг о подписании контракта на продажу подразделения по производству чипов флеш-памяти Toshiba Memory (TMC) за $18 млрд консорциуму во главе с американской частной инвестиционной компанией Bain Capital LP.

Reuters/Toru Hanai

Reuters/Toru Hanai

Но пресс-конференция в Токио, на которой собирались объявить о заключении сделки, не состоялась, так как Bain Capital сообщила, что консорциум не смог сформировать консенсус относительно того, следует ли информировать об этом СМИ. Это ещё раз вызывает опасения по поводу того, что группа из 8 членов содержит слишком много конкурирующих интересов для эффективной работы.

Продажа полупроводникового подразделения Toshiba — второго по величине в мире производителя чипов NAND — была согласована на прошлой неделе после сложного аукционного процесса, но подписание было отложено, поскольку член консорциума Apple Inc потребовал согласования новых условий поставки чипов, сообщили источники Reuters, знакомые с этим вопросом.

«В этом консорциуме так много членов, что будет трудно прийти к консенсусу и договориться о том, кто возьмёт на себя инициативу», — отметил аналитик Ace Research Institute Хидеки Ясуда (Hideki Yasuda), добавив, что если продажа будет успешно завершена, это позволит Toshiba избавиться от множества рисков.

Хотя пресс-конференция была отменена за несколько минут до ее начала, представляющий интересы Bain Capital в Японии Юджи Сугимото сообщил, что разногласия по поводу брифинга не повлияли на контракт. Он не раскрыл, кто из участников возражал против проведения пресс-конференции.

Reuters/Toru Hanai

Reuters/Toru Hanai

Сделка, которой ещё предстоит преодолеть юридические проблемы из-за противодействия Western Digital, закрепит за японскими компаниями Toshiba и Hoya Corp более 50 % полупроводникового бизнеса, то есть будет выполнено желание японского правительства. Помимо Apple, консорциум Bain включает южнокорейского производителя чипов SK Hynix, а также компании Dell, Seagate Technology Plc и Kingston Technology, которые все хотели бы получить доступ к технологии производства памяти NAND. 

Формально подразделение покупает компания K.K. Pangea, созданная для этих целей и контролируемая Bain Capital.  Согласно соглашению, Toshiba будет обладать 40,2 % акций (и права голоса) в Pangea, а Hoya будет принадлежать 9,9 % акций. У четырёх технологических компаний из США доли в Pangea, и соответственно права голоса, не будет. Кроме того, SK Hynix будет запрещён доступ к информации о технологиях TMC, а также запрещено иметь более 15 % акций в TMC и Pangea в течение 10 лет.

Цены на память остановят свой рост к концу года

Несмотря на ограниченные поставки и дефицит, продажи чипов DRAM и NAND (в денежном выражении) до конца года смогут установить новые рекорды, — такой прогноз содержится в аналитическом обзоре компании IC Insights, занимающейся исследованиями рынка. Хорошей же для конечных потребителей новостью является то, что невзирая на всё это, существенного повышения стоимости памяти во второй половине года не прогнозируется. Аналитики считают, что почти весь потенциал роста цен был уже выбран за первое полугодие.

Согласно содержащимся в обзоре данным, суммарный рост отпускных цен на чипы DRAM по итогам 2017 года составит 63 %, а память типа NAND подорожает на 33 %. За первое же полугодие микросхемы динамической памяти уже прибавили в цене 45 %, а флеш-память стала дороже на 14 %. Но несмотря на некоторое замедление ценового ралли, 2017 год должен будет запомниться индустрии как период небывалого подорожания микросхем памяти. Предыдущий рекордный рост стоимости памяти приходился на 1997 год, когда цены взлетели на 57 %.

Поквартальный рост цен на чипы DRAM и NAND

Поквартальный рост цен на чипы DRAM и NAND за 2016–2017 гг

Сообщается, что пик текущего подорожания DRAM и NAND пришёлся на последний квартал прошлого года, после чего наблюдается некоторое замедление темпов роста цен, что позволяет аналитикам прогнозировать, что в четвёртом квартале 2017 может произойти перелом, и память наконец-то перестанет дорожать.

Эти выводы подкрепляются данными о том, что в этом году ведущие производители памяти сделали гигантские капиталовложения в развитие производства, и к концу года от них начнёт появляться реальная отдача. Например, ни для кого не является секретом, что Samsung, SK Hynix, Micron, Intel, Toshiba/SanDisk и XMC/Yangtze River Storage Technology в течение ближайших лет ожидают значительного увеличения объёмов выпуска 3D NAND. Кроме того, на рынок флеш-памяти должны прийти новые китайские игроки. В связи с этим в перспективе вполне можно ожидать даже перепроизводства флеш-памяти.

Однако пока снижение доходов производителям явно не грозит. Несмотря на то, что в количественном выражении объёмы производства NAND-памяти по итогам года вырастут всего на 2 %, а DRAM-памяти — и вовсе снизятся, рост прибыльности выпуска такой продукции возьмёт новые рубежи за счёт ценового фактора. Иными словами, 2017 для производителей памяти станет ещё одним хорошим годом.

Western Digital обвинила Toshiba в нанесении ущерба клиентам

Компания Western Digital Corp заявила в четверг, что юридические действия и другие шаги, предпринятые Toshiba Corp в их споре по поводу продажи полупроводникового подразделения Toshiba Memory Corporation (TMC), наносят ущерб заинтересованным сторонам и клиентам.

REUTERS/Issei Kato

REUTERS/Issei Kato

Отношения двух компаний значительно ухудшились в связи намерением Toshiba продать производство чипов памяти NAND, особенно после того, как ею был выбран в качестве предпочтительного покупателя консорциум во главе с японским государственным инвестфондом Innovation Network Corp. of Japan, а не тот, к которому присоединилась Western Digital.

Western Digital, совместно с конгломератом управляющая основным полупроводниковым заводом Toshiba в Японии, запросила судебный запрет в США, чтобы предотвратить заключение любых сделок по продаже полупроводникового бизнеса японского партнёра без её согласия.

NDTV Gadgets

NDTV Gadgets

В среду на этой неделе Toshiba нанесла ответный удар, подав к Western Digital иск в Окружной суд Токио, в котором обвинила её во вмешательстве в продажу TMC без уважительной причины, что является нарушением закона «О предотвращении недобросовестной конкуренции». В иске Toshiba выдвинула требование, чтобы Western Digital выплатила 120 миллиардов иен ($1,07 млрд) компенсации за причинённый ущерб. Кроме того, японская компания заблокировала доступ для некоторых сотрудников Western Digital к базам данных, связанным с их совместным предприятием, а также к некоторым объектам.

«Эти действия наносят ущерб не только крупным акционерам Toshiba, но и нашим соответствующим клиентам», — указано в заявлении Western Digital. Американская фирма назвала иск Toshiba попыткой оказать давление на неё, чтобы заставить отказаться от своих прав на согласие или возражения по поводу сделки, добавив, что она уверена в победе в арбитражном суде.

Назван предпочтительный претендент на покупку полупроводникового бизнеса Toshiba

Компания Toshiba сообщила в среду, что её правление выбрало в качестве предпочтительного претендента на приобретение подразделения по выпуску чипов памяти NAND консорциум, возглавляемый инвестиционным фондом, поддерживаемым японским правительством.

Fortune

Fortune

В этот консорциум входят японский государственный инвестиционный фонд Innovation Network Corp of Japan (INCJ), Банк развития Японии (Development Bank of Japan, DBJ), американская частная инвестиционная компания Bain Capital. Кроме того, южнокорейский производитель микросхем SK Hynix и основная банковская единица Mitsubishi UFJ Financial Group Inc ведут переговоры о предоставлении финансирования.

Toshiba сообщила о намерении достичь окончательного соглашения к 28 июня, в день её ежегодного собрания акционеров, и завершить сделку к концу марта следующего года.

Консорциум, предложивший Toshiba, по данным источников, не менее 2 трлн иен ($18 млрд), считается одним из наиболее вероятных покупателей полупроводникового бизнеса конгломерата, поскольку сделка автоматически получит одобрение японского правительства, опасающегося утечки технологий за пределы страны.

AFP / BEHROUZ MEHRI

AFP / BEHROUZ MEHRI

Однако продолжающийся конфликт Toshiba с партнёром Western Digital, тоже претендующим на покупку подразделения по выпуску чипов памяти, может стать камнем преткновения для продажи, поэтому консорциум попросил Toshiba разрешить спор до старта инвестирования, сообщили информированные источники.

В этом месяце компания Western Digital обратилась в Верховный суд Калифорнии с требованием заблокировать сделку до завершения разбирательства в Международном арбитражном суде при Международной торговой палате в Париже. Разбирательство может растянуться на годы, а это не устраивает Toshiba, спешащую уладить финансовые проблемы, возникшие из-за убытков в США ядерного бизнеса дочернего предприятия Westinghouse Electric. 

Apple и Dell присоединятся к Foxconn для приобретения полупроводникового бизнеса Toshiba

Apple и Dell присоединятся к возглавляемому Foxconn консорциуму, подавшему заявку на покупку подразделения по выпуску модулей памяти компании Toshiba. Об этом сообщил агентству Reuters генеральный директор крупнейшего в мире контрактного производителя электроники Терри Гоу (Terry Gou). Он добавил, что в консорциум также вошла базирующаяся в США компания Kingston Technology Co, специализирующаяся на выпуске чипов памяти, в то время как крупная интернет-компания Amazon.com близка к тому, чтобы присоединиться этой группе. По словам Гоу, возможность участия в заявке на покупку производства чипов Toshiba тайваньская фирма также обсуждает с Google (холдинг Alphabet), Microsoft и Cisco Systems.

REUTERS/Eason Lam

REUTERS/Eason Lam

Вместе с тем Гоу отказался назвать общий размер предложения или рассказать, какую сумму планирует инвестировать Apple, и сколько приходится на другие компании.

«Я могу сказать, что участие Apple не вызывает сомнений», — заявил Терри Гоу, добавив, что её участие было одобрено генеральным директором Тимом Куком и советом директоров компании.

Toshiba спешит найти покупателя на второго по величине в мире производителя чипов памяти NAND, которого она оценивает в $18 млрд или более, чтобы покрыть миллиардные убытки своего обанкротившегося дочернего предприятия Westinghouse Electric Corp., занимающегося обслуживанием АЭС в США.

До настоящего момента Foxconn не рассматривалась в качестве главного претендента на покупку подразделения Toshiba из-за её глубоких связей с Китаем, где она производит большую часть своих продуктов. Японское правительство заявило, что заблокирует любую сделку, которая будет нести риск утечки технологий производства чипов из страны.

REUTERS/Eason Lam

REUTERS/Eason Lam

Гоу заявил, что у возглавляемого Foxconn консорциума нет китайской столицы, и сделка с ним имеет гораздо меньше антимонопольных барьеров, чем у других претендентов. «Ключ в том, что мы все клиенты, мы пользователи», — сказал он, добавив, что у Foxconn, известной также как Hon Hai Precision Industry, и её японской «дочки» Sharp Corp, доля в покупке будет не более 40 %.

Борьба за полупроводниковый бизнес Toshiba обостряется. 15 июня Toshiba объявит предпочтительного участника торгов. В этот день, по данным источников, компания Western Digital планирует сообщить о новом предложении, превышающем 2 трлн иен ($18 млрд). В борьбе за победу её поддерживает контролируемый японским правительством инвестиционный фонд.

Также сообщается, что Broadcom, которая сотрудничает с частной инвестиционной американской компанией Silver Lake, предложила Toshiba за её подразделение 2,2 трлн иен.

Рынок NAND-памяти: дефицит сохраняется — цены растут

По результатам первого квартала, итоги которого подводит аналитическая компания DRAMeXchange, дефицит на рынке флеш-памяти сохраняется. Даже несмотря на сезонный фактор, спрос продолжает заметно превышать предложение, в результате чего цены на чипы NAND не останавливают своего роста. За первый квартал текущего года флеш-память успела подорожать на 20–25 %, что симметрично сказывается не только на ценах SSD, но и на стоимости мобильных носителей информации, в частности, eMCP, eMMC и UFS.

Объяснение предлагается очень простое: производители занимаются переоборудованием производственных мощностей в свете перехода отрасли на выпуск 3D NAND, что не только не даёт наращивать поставки привычной планарной памяти, но и порой подрывает их. А это значит, что до старта массового производства 3D NAND всеми участниками рынка преодолеть дефицит не удастся. При этом влияние этого фактора оказывается настолько сильным, что несмотря на остановку линий, занимающихся выпуском планарной памяти и последовавшее за этим снижение поставок, суммарная прибыль отрасли сохранилась на старом уровне: её скомпенсировал рост отпускных цен.

Лидером рынка остаётся Samsung, производящая 35,4 % всей флеш-памяти. За первый квартал текущего года компании удалось на 2 % увеличить свою рыночную долю, что было достигнуто за счёт оптимизации линейки NAND-продукции. Фокус был смещён на SSD-накопители, на которые стало приходиться до 40 % всей выпускаемой этой компанией флеш-памяти. При этом Samsung постаралась сделать больший акцент на объёмных моделях преимущественно для корпоративного сегмента.

Второе место по выпуску флеш-памяти занимает Western Digital с долей в 17,9 %. Компания получила доступ к соответствующему производству после покупки SanDisk и теперь удерживает очень неплохие позиции. Благодаря налаженным каналам сбыта носителей информации компании успешно удаётся расширять поставки SSD накопителей. Вместе с тем в распоряжении Western Digital есть и разработанная совместно с Toshiba технология BiCS 3D NAND, продукты на основе которой также вносят определённый вклад в коммерческие успехи NAND-бизнеса.

Не сильно отстала от Western Digital и компания Toshiba, которой за первый квартал удалось нарастить свою рыночную долю примерно на 1,1 %. Достигнуто это было главным образом за счёт тесного сотрудничества с Apple, которая покупает у Toshiba чипы NAND для большинства своих устройств.

Аналитики отмечают, что сформировавшаяся тенденция к повышению цен на флеш-память имеет под собой очень мощную базу, и её перелома в текущем году можно не ждать. Недопоставки будут уязвлять отрасль и дальше, а цены продолжат свой рост. Таким образом, прибыли компаний, занимающихся выпуском NAND, будут расти на протяжении всего 2017 года. 

Toshiba вернула часть активов по выпуску чипов, чтобы снять претензии Western Digital

Toshiba Corp перевела некоторые активы подразделения по выпуску чипов памяти назад в родительскую компанию в ответ на заявление Western Digital Corp о том, что японский конгломерат не имеет права продавать полупроводниковый бизнес без согласия американского партнёра.

REUTERS/Issei Kato

REUTERS/Issei Kato

Western Digital обвинила Toshiba в нарушении соглашения о совместном предприятии в связи с выделением производства чипов памяти в отдельное предприятие Toshiba Memory без согласия SanDisk и объявила в середине мая об инициировании арбитражных процедур в Международной торговой палате. Возврат активов должен снять претензии Western Digital из-за перевода активов совместного предприятия в компанию Toshiba Memory, созданную в рамках подготовки к продаже.

Toshiba является вторым по величине в мире производителем чипов памяти NAND, и рассчитывает закрыть с помощью продажи части полупроводникового бизнеса финансовую брешь, образовавшуюся из-за значительных убытков ядерного бизнеса дочернего предприятия Westinghouse Electric в США.

Western Digital, владеющая совместно с Toshiba заводом по выпуску чипов в Японии, надеется с помощью международного арбитража остановить продажу её полупроводникового бизнеса.

В письме, датированном 31 мая, адвокаты Toshiba сообщили Western Digital, что передача назад совместных активов материнской компании снимает все разногласия. Этот шаг, как ожидается, позволит Toshiba продолжить процесс продажи.

В этом письме, с которым ознакомилось агентство Reuters, также отмечается, что активы совместного предприятия связаны только с механизмами финансирования производственных процессов (оборудования), что непосредственно касалось каждого из участников СП. Их стоимость составляет менее 5 % общей стоимости полупроводникового бизнеса Toshiba, который оценивается как минимум в 2 трлн иен ($18 млрд).

Toshiba попросила Western Digital не мешать продаже полупроводникового бизнеса

Компания Toshiba попросила Western Digital не вмешиваться в продажу своего подразделения по выпуску чипов памяти, отклонив обвинения в нарушении ею контракта о совместном предприятии и угрожая судебными исками.

REUTERS/Toru Hanai

REUTERS/Toru Hanai

Конфликт Toshiba с Western Digital, являющейся её бизнес-партнёром и одним из участников торгов по продаже полупроводникового подразделения, рискует задержать или даже отменить проведение аукциона, от которого зависит, сумеет ли японский конгломерат закрыть брешь на своих счетах на сумму в $9 млрд.

Несмотря на то, что обе компании совместно используют главный полупроводниковый завод Toshiba, Western Digital не рассматривается в качестве предпочтительного претендента на приобретение второго по величине производства чипов NAND в мире, так как предложила за него гораздо меньшую сумму, чем другие покупатели, сообщили осведомлённые источники.

REUTERS/Mike Blake

REUTERS/Mike Blake

Western Digital заявила, что японская компания нарушает их контракт, передав права своего совместного предприятия вновь образованному подразделению, и попросила предоставления эксклюзивных прав на ведение переговоров по покупке полупроводникового бизнеса. Исполнительный директор американской компании Стив Миллиган (Steve Milligan) в настоящее время находится с визитом в Японии с целью урегулирования конфликта.

3 мая Toshiba направила Western Digital письмо, в котором выразила несогласие с её аргументами и заявила, что будет вынуждена использовать все доступные средства защиты, если вмешательство в процесс продажи не прекратится.

window-new
Soft
Hard
Тренды 🔥