TSMC, крупнейший в мире контрактный производитель микросхем, объявил о рекордной выручке за III квартал 2024 года. Компания значительно превзошла как рыночные прогнозы, так и собственные ожидания, показав впечатляющий рост выручки на 36,5 % год к году на фоне растущего спроса на чипы для ИИ. Этот успех укрепляет позиции TSMC как ключевого игрока в развивающейся индустрии ИИ.

Источник изображения: TSMC

Тайваньский производитель полупроводников, среди клиентов которого такие технологические гиганты, как Apple, Nvidia и AMD, зафиксировал квартальную выручку в размере $23,62 млрд. Этот показатель превысил консенсус-прогноз 23 аналитиков мирового поставщика финансовой аналитической статистики LSEG SmartEstimate, ожидавших $23,33 млрд.

Если сравнивать с III кварталом 2023 года, когда выручка TSMC составила $17,3 млрд, рост достиг впечатляющих 36,5 %. Более того, за сентябрь текущего года TSMC заработала $7,83 млрд, что на 39,6 % превышает показатель аналогичного периода прошлого года. Эти цифры ярко свидетельствуют не только об ускорении темпов роста, но и об устойчивом, непрерывно растущем спросе на продукцию компании.

На июльском собрании акционеров TSMC прогнозировала выручку за III квартал в диапазоне $22,4–23,2 млрд. Фактический результат, однако, превзошёл даже верхнюю границу этого прогноза на 1,8 %, что наглядно демонстрирует способность компании оперативно наращивать производственные мощности в ответ на стремительно растущий спрос.

Стоит отметить, что TSMC не предоставила дополнительных деталей в своём кратком отчёте о доходах. Тем не менее полный финансовый отчёт за III квартал, включающий обновлённый прогноз, компания планирует опубликовать уже 17 октября. Этот отчёт, вероятно, прольёт свет и на планы TSMC в контексте развития технологий ИИ и их влияния на мировой рынок полупроводников.

Впечатляющие успехи TSMC не остались незамеченными на фондовом рынке: с начала 2024 года акции компании взлетели на 72 % на Тайваньской фондовой бирже. Для сравнения, более широкий рыночный индекс за тот же период увеличился лишь на 26 %. Столь существенное повышение капитализации TSMC — на 46 процентных пунктов выше рынка — ярко отражает уверенность инвесторов в блестящих перспективах компании и её ключевой роли в развитии ИИ.

В III квартале текущего года мировые поставки персональных компьютеров (ПК) снизились на 2,4 % по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, до 68,8 млн единиц. Несмотря на признаки восстановления глобальной экономики, рынок ПК взял паузу после двух кварталов умеренного роста. Ключевым фактором будущего роста эксперты называют интеграцию ИИ в новые модели ПК.

Источник изображения: Timrael / Pixabay

Согласно предварительным оценкам IDC Worldwide Quarterly Personal Computing Device Tracker, снижение поставок ПК в III квартале 2024 года обусловлено рядом факторов. Рост издержек производства и необходимость пополнения складских запасов привели к всплеску отгрузок во II квартале, что вызвало замедление продаж в III квартале. Этот феномен наблюдается на фоне общего восстановления мировой экономики, что создаёт парадоксальную ситуацию на рынке ПК.

Джитеш Убрани (Jitesh Ubrani), менеджер по исследованиям IDC's Worldwide Mobile Device Trackers, отмечает: «Спрос на ПК однозначно возобновился как среди потребителей, так и среди корпоративных покупателей. Однако значительная часть этого спроса сконцентрирована в сегменте устройств начального уровня». Эксперт связывает это с двумя ключевыми факторами: постепенным восстановлением экономики и началом учебного года, традиционно стимулирующим продажи ПК в III квартале.

Доля рынка Топ-5 производителей ПК в мире, III квартал 2024 года. Источник изображения: IDC

Убрани прогнозирует скорый рост премиального сегмента рынка ПК. Ключевыми драйверами этого роста в ближайшие месяцы станут новые модели ПК с интегрированным ИИ. Среди наиболее перспективных новинок эксперт выделяет Copilot+ PC с процессорами Qualcomm, а также чипами Intel и AMD, и грядущие компьютеры Mac с процессорами Apple M4.

Линн Хуанг (Linn Huang), вице-президент по исследованиям устройств и дисплеев IDC, даёт более сдержанный прогноз относительно темпов распространения ИИ в сегменте ПК. «Хотя мы ожидаем, что ИИ достигнет повсеместного распространения к концу этого десятилетия, путь к массовому рынку займёт больше времени, чем изначально предполагалось. Мы прогнозируем, что это произойдёт не ранее 2026 года», — утверждает эксперт. По мнению Хуанга, в ближайший год—полтора индустрия сосредоточится на разработке специализированного программного обеспечения (ПО), определении конкретных сценариев использования ИИ в ПК и выявлении целевых аудиторий для устройств с поддержкой ИИ.

Мировые поставки и доля рынка Топ-5 производителей ПК в III квартале 2024 года. Источник изображения: IDC

Несмотря на общее снижение поставок, коммерческий спрос за пределами образовательного сектора демонстрирует устойчивость. Многие компании инициировали процесс обновления парка ПК в связи со скорым прекращением поддержки Windows 10. Япония лидирует в этом процессе, показав двузначный рост продаж ПК в III квартале 2024 года. Аналитики IDC прогнозируют, что другие рынки последуют этому примеру в ближайшие кварталы, что может стать дополнительным фактором роста для индустрии.

Особого внимания заслуживает позиция Apple на рынке ПК. Компания продемонстрировала впечатляющие результаты в I полугодии 2024 года. В настоящее время индустрия с нетерпением ожидает анонса новых продуктов «яблочного» техногиганта, в частности, устройств на базе процессоров M4 с расширенными возможностями ИИ. Эти новинки могут существенно повлиять на расстановку сил в премиальном сегменте рынка компьютеров.

Брайан Ма (Bryan Ma), вице-президент IDC's Worldwide Device Trackers, так комментирует текущую ситуацию: «После двух кварталов слабого роста рынок берёт передышку перед началом периода покупок в конце года». Он отмечает, что, несмотря на сохраняющиеся риски в текущей геополитической обстановке, существует достаточно позитивных факторов, которые могут стимулировать умеренный рост рынка в следующем году.

К 2026 году Apple может выпустить умное кольцо, которое составит конкуренцию аналогичному продукту от Samsung, а также подчеркнёт особое отношение американского технологического гиганта к продуктам в области здравоохранения. Такой прогноз приводится в ежегодном докладе аналитической компании CCS Insight, и если Apple действительно выпустит умное кольцо, оно станет первым новым продуктом компании с момента выхода гарнитуры смешанной реальности Vision Pro.

«Здравоохранение стало основательной опорой для Apple. Фактически, я бы даже сказал, что в тот момент, когда [гендиректор компании] Тим Кук (Tim Cook) решит оставить власть и уйдёт на пенсию. <..> Хотелось бы думать, что одно из главных его наследий в Apple будет связано с личным здравоохранением. <..> Учитывая, насколько глубоким и личным является вклад Кука в здравоохранение, думаю, что кольцо — очень комплиментарное расширение [ассортимента] для Apple», — заявил изданию CNBC главный аналитик CCS Insight Бен Вуд (Ben Wood).

Компания уделяет особое внимание вопросам здравоохранения — это касается умных часов Apple Watch с большим набором сенсоров, и новейших наушников AirPods Pro 2, которые могут работать как слуховой аппарат. Умное кольцо, как и умные часы, оборудуется различными датчиками, которые помогают отслеживать показатели здоровья пользователя, например, частоту сердечных сокращений. Одним из пионеров в этой области была финская компания Oura, но в этом году Samsung выпустила Galaxy Ring — корейский производитель рассчитывает совершить прорыв в сфере здравоохранения, адресовав устройство более широкой аудитории. Умное кольцо за $399 расширяет экосистему устройств Samsung, и той же стратегии придерживается Apple.

Важным отличием умных колец от других гаджетов являются разные размеры пальцев у людей — перед заказом Samsung отправляет потенциальным покупателям набор образцов; а в распоряжении Apple есть обширная сеть розничных магазинов, которая также поможет в реализации этих устройств. Наконец, кольцо — это модный аксессуар, напомнил аналитик. «Apple — марка, имеющая определённую долю репутации с точки зрения продукта, которым люди гордятся. Думаю, красиво исполненное кольцо от Apple может быть одной из тех вещей, которые являются своего рода символом статуса», — отметил Бен Вуд.

Данные берутся из публикации Компьютер месяца — октябрь 2024 года

Тайваньская компания Foxconn превзошла ожидания аналитиков, зафиксировав рекордную выручку в третьем квартале, сообщает Reuters. Являясь крупнейшим контрактным производителем электроники и основным сборщиком iPhone, Foxconn продемонстрировала рост доходов на 20,2 % по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, достигнув показателей в 1,85 трлн тайваньских долларов ($57,3 млрд). Однако успех в большей степени обусловлен высоким спросом на серверы для искусственного интеллекта.

Источник изображения: Foxconn

Фактические показатели выручки также превысили прогноз мирового поставщика финансовой аналитической статистики LSEG SmartEstimate, который назвал цифру в 1,79 трлн тайваньских долларов. Отмечается, что основной вклад в рост выручки Foxconn внесло повышение спроса на ИИ-серверы. Это обеспечило значительное увеличение доходов в сегменте облачных и сетевых решений, в котором ключевым клиентом является компания Nvidia. В сегменте потребительской электроники, куда входит сборка и производство iPhone для Apple, квартальная выручка также показала рост благодаря запуску новых продуктов. Однако в годовом исчислении этот показатель остался на уровне прошлого года.

Третий квартал традиционно является важным периодом для тайваньских компаний, поскольку начинается активная подготовка к выполнению заказов крупных клиентов для предновогодних распродаж. Выручка Foxconn за сентябрь составила 733 млрд тайваньских долларов, что на 10,9 % больше по сравнению с сентябрём прошлого года. «Вступая в пиковый сезон второй половины года, мы ожидаем, что наши операционные показатели будут постепенно набирать обороты», — заявили в Foxconn, комментируя перспективы на четвёртый квартал.

Несмотря на уверенные прогнозы на конец года, компания не предоставила более точных данных на четвёртый квартал, отметив лишь, что готовится к результатам «в пределах рыночных ожиданий». Как пишет Reuters, с начала 2024 года акции Foxconn выросли на 86 %, что значительно превышает рост тайваньского фондового рынка в целом, который составил 24 %. В прошедшую пятницу акции компании выросли на 3,7 % на фоне публикации данных о выручке, несмотря на общее падение фондового индекса на 0,4 %.

Полный финансовый отчёт за третий квартал Foxconn опубликует 14 ноября. Также компания готовится провести ежегодное мероприятие Tech Day 8-9 октября, на котором традиционно будут анонсированы новые продукты и оглашён обновлённый список партнёров.

Отраслевая ассоциация SIA к началу октября смогла подвести итоги деятельности производителей полупроводниковых изделий за август текущего года, выяснив, что в денежном выражении поставки такой продукции выросли на 20,6 % за год до $53,1 млрд, а также последовательно на 3,5 %. Выручка растёт уже пять месяцев подряд и обновила рекорд для августа.

Источник изображения: Samsung Electronics

Месячная выручка в годовом сравнении, по словам представителей SIA, выросла на максимальную величину в процентах с апреля 2022 года, причём локомотивом рынка стали обе Америки, которые увеличили выручку на 43,9 % в годовом сравнении. Последовательный рост выручки от реализации полупроводниковых компонентов наблюдался во всех макрорегионах одновременно впервые с октября 2023 года.

Если рассматривать срез по географии поставок, то обе Америки прибавили в годовом сравнении на 43,9 % до $16,56 млрд, они же продемонстрировали крупнейший последовательный прирост в размере 7,5 %. Китай оказался на втором месте как по величине выручки ($15,48 млрд), так и по темпам проста в годовом сравнении (19,2 %), а вот последовательно выручка поставщиков полупроводниковой продукции в Китае увеличилась только на 1,7 %. Своё негативное влияние могли оказать санкции США и их союзников. Азиатско-Тихоокеанский регион за исключением Японии, а также все страны за пределами Америк, Европы и Китая, в совокупности продемонстрировал рост выручки на 17,1 % до $12,82 млрд и вывел макрорегион на третье место после Китая.

Источник изображения: SIA

Если Япония увеличила выручку от реализации полупроводниковой продукции на 2 % до $4 млрд по итогам августа, то Европа продемонстрировала снижение выручки в годовом сравнении на 9 % до $4,26 млрд. Правда, последовательно европейская выручка в полупроводниковом сегменте всё же выросла на 2,4 %, и в этом регион уступил только Америкам и Японии.

Тайваньская компания остаётся крупнейшим контрактным производителем чипов в мире, её способность ритмично осваивать передовые литографические нормы и предлагать выпуск чипов по ним в необходимых количествах привлекает много клиентов. По некоторым оценкам, за одну кремниевую пластину с 2-нм чипами она будет брать с них в два раза больше, чем в случае с 4-нм или 5-нм чипами.

Источник изображения: TSMC

По крайней мере, такие выкладки приводит издание Commercial Times, подчёркивая одновременно, что новые ступени литографии заметно повышают расходы производителей, а потому повышение цен неизбежно. В частности, если при освоении 16-нм технологии было достаточно $100 млн расходов на исследования и разработку, то в случае с 3-нм технологией эта сумма уже рискует не уложиться в диапазон от $4 до $5 млрд. Более того, для техпроцессов такого класса обычно требуется новое предприятие с передовым оборудованием, которое стоит от $15 до $20 млрд. Всё это приводит к тому, что кремниевая пластина с 2-нм чипами может обходиться заказчику в $30 000 как минимум. Тем более, что сама TSMC будет вынуждена больше платить за те же энергоресурсы в силу концентрации своих передовых предприятий на Тайване.

Кроме того, TSMC не особо страдает от конкуренции в этом сегменте рынка, поскольку Samsung постоянно испытывает проблемы с поиском клиентов на свою передовую литографию, а Intel хоть и обещает завалить потенциальных клиентов чипами, выпускаемыми по технологии 18A, сама сейчас находится в эпицентре сильнейшего за всю историю компании кризиса. Соответственно, отсутствие явных соперников позволяет TSMC назначать ту цену на услуги по выпуску 2-нм продукции, которую она сочтёт нужной. Партнёрам TSMC, которые снабжают её расходными материалами и инструментами, новый прибыльный техпроцесс тоже выгоден.

Поставки товарных электрических пикапов Tesla начала 30 ноября прошлого года, но в своей финансовой отчётности до сих пор не выделяет статистику их продаж обособленной строкой. Узнать количество выпущенных к середине сентября пикапов позволила отзывная кампания, а ещё обладатели мест в электронной очереди заявляют, что Tesla начала принимать заказы на базовые версии Cybertruck без обязательной нагрузки в виде опций на сумму $20 000.

Источник изображения: Tesla

Как поясняет Electrek, это не делает машину слишком дешёвой, поскольку самый доступный двухмоторный пикап теперь оценивается в $79 990, но хотя бы у покупателей появляется изначальная возможность не переплачивать за бремя серии Foundation, выражающееся в обязательном приобретении опций на сумму $20 000. Таким образом, даже трёхмоторная версия Cybertruck теперь доступна за $99 990, хотя ранее к покупке любой версии пикапа без $100 000 в кармане нельзя было подступиться. Однако, заказать пикап по новым ценам в конфигураторе на сайте Tesla всё ещё нельзя, и он пока предлагается по ним только владельцам мест в электронной очереди, которые несколько лет или месяцев назад оформляли предварительные заявки на покупку Cybertruck. Интересно, что для покупателей базовой двухмоторной модели за $79 990 пока нет информации по субсидии со стороны государства, хотя по критериям соответствующей программы она укладывается в сумму менее $80 000.

Второй любопытной новостью стало попадание всех выпущенных с 13 ноября прошлого года по 14 сентября текущего пикапов Cybertruck под отзыв из-за слишком медлительного включения камеры заднего хода. Устранить дефект на некоторой части уже выпущенных машин Tesla традиционно сможет обновлением бортового ПО через дистанционные каналы, но ценность данного события заключается в том, что названо количество проданных за указанный период пикапов — их набралось 27 185 штук. При этом по состоянию на конец июня Tesla произвела около 11 000 машин, что говорит об экспансии производства Cybertruck.

Если предположить, что к концу сентября тираж приблизился к 30 000 пикапов, то по итогам третьего квартала Tesla создала около 19 000 машин. Опять же, в статистике квартального отчёта они были объединены с Model S и Model X, и остаётся только по косвенным признакам судить, что последних было отгружено клиентам не более 4000 штук в общей сложности. Для старейших моделей марки, если не считать Roadster, это не самый хороший результат.

Последние несколько лет спрос на специалистов по 1С на российском рынке остаётся стабильно высоким, даже на стажёров. Это обусловлено тем, что всё больше организаций переходят на отечественную платформу автоматизации бизнеса «1С:Предприятие», отказываясь от западных аналогов из-за санкций и реализуя поддерживаемые государством программы импортозамещения ПО.

«1С:Предприятие» — один из самых популярных в России и СНГ программных комплексов для автоматизации процессов документооборота, ведения бухгалтерского учёта, управления предприятиями различных сфер деятельности и решения прочих задач в корпоративной среде

О востребованности экспертов по 1С говорит рост количества вакансий и предлагаемых зарплат — только на площадке hh.ru насчитывается свыше 11 тысяч для разработчиков. При этом предложения по заработной плате варьируются в зависимости от региона РФ и стартуют с 50 тысяч рублей для начинающих специалистов и с 200 тысяч рублей для профессионалов с опытом работы (согласно данным сервиса «Хабр Карьера»).

По данным банка «Точка», за последние два года медианные зарплаты в IT-сегменте выросли на 15 %, и больше всего повысились зарплаты разработчиков 1С — на 46 % относительно 2022 года. Однако вместе с зарплатами растут и требования — для входа в профессию нужны опыт и знания. Одним из вариантов освоить новую профессию могут стать онлайн-курсы. У Яндекс Практикума есть курсы «Разработчик 1C» и «1С‑аналитик». Они ориентированы на тех, кто только начинает свой путь в новой профессии, а также может подойти тем, кто уже начал свой путь в 1С-разработке или аналитике самостоятельно. Для обучения главное — иметь компьютер и достаточно времени для занятий.

Первый курс — «Разработчик 1C» — позволяет за 6 месяцев освоить с нуля 1С — один из самых востребованных языков программирования, в котором можно писать код как на английском, так и на русском. Авторы курса — эксперты по 1С из Яндекса и других крупных компаний с опытом 10+ лет. Курс совмещает наглядную теорию с непрерывной практикой и позволяет научиться создавать информационные системы на базе 1С, программировать в среде «1С:Предприятие», разрабатывать собственные конфигурации на платформе 1С, интегрировать 1С со сторонними сервисами, разрабатывать мобильные версии приложений на базе 1С, поддерживать работоспособность готовых информационных систем и решать прочие, отвечающие требованиям рынка и заказчиков задачи. Программа курса одобрена учебным центром 1С и соответствует современным технологиям разработки на 1С. По завершении обучения выпускник получит диплом о профессиональной переподготовке и свидетельство от учебного центра 1С. Также Практикум поможет с трудоустройством: в карьерном центре расскажут, как оформить резюме и портфолио, а также как откликаться на вакансии.

Курс «Разработчик 1C»

Продолжительность второго курса — «1С‑аналитик» — составляет 8 месяцев. За это время студенты научатся анализировать и моделировать бизнес-процессы, а также описывать их с помощью нотаций, взаимодействовать с 1С‑программистами: ставить задачи и контролировать их выполнение, выбирать инструменты и методы интеграции 1С, подбирать оптимальные конфигурации 1С и писать документацию. Студент успеет сделать девять практических работ и четыре проекта для портфолио. На всех этапах обучения студентов ждёт поддержка команды сопровождения, наставники — опытные специалисты — проводят вебинары и отвечают на сложные вопросы по теории и практике; ревьюеры проверяют домашние работы и проекта, а кураторы помогают не потеряться в учебном процессе. Учёбе потребуется уделять от 15 часов в неделю. Заниматься можно в любое время, главное — вовремя сдавать проекты на проверку.

Курс «1С‑аналитик»

Практикум использует технологии для помощи в обучении, поэтому студенты могут пользоваться YandexGPT, чтобы получить быстрый ответ на вопрос или сделать конспект урока.

У обоих курсов есть бесплатные части на 2 и 6 часов, которые помогут погрузиться в профессию и понять, подходит ли такой формат обучения и стоит ли развиваться в выбранном направлении. Если решите продолжить, необязательно оплачивать курс целиком — можно частями или в кредит. Желаем успеха в освоении новых специальностей!

Два первых квартала этого года для компании Tesla были разочаровывающими в том смысле, что объёмы поставок электромобилей этой марки в указанные периоды сокращались относительно аналогичных периодов предыдущего года. Третий квартал переломил эту тенденцию, продемонстрировав годовой рост на 6,3 %, но аналитики в среднем рассчитывали на чуть большее количество поставленных компанией электромобилей.

Источник изображения: Tesla

Надо сказать, что разрыв между реальностью и ожиданиями не оказался существенным. Если консенсус аналитиков накануне публикации предварительного квартального отчёта Tesla упоминал о 463 000 электромобилей, то фактическое значение достигло 462 890 машин. Это на 6,3 % больше, чем было поставлено год назад. Если же говорить о количестве выпущенных за третий квартал электромобилей, то оно в годовом сравнении выросло на 9,1 % до 469 796 штук. Последовательно Tesla увеличила объёмы производства электромобилей на 14,4 %, а объёмы поставок выросли на 5,8 %.

Так или иначе, на долю Model 3 и Model Y пришлась основная часть программы выпуска в третьем квартале: их в совокупности было произведено 443 668 штук, а отгружено 439 975 штук. На все прочие модели, включая Model S, Model X и Cybertruck, пришлось 26 128 выпущенных и 22 915 отгруженных электромобилей по итогам третьего квартала. Пока сложно судить, в какой степени электрический пикап Cybertruck помог поднять показатели третьего квартала, но год назад он клиентам Tesla ещё не поставлялся. Поскольку инвесторы привыкли к превосходству итогов квартала над прогнозами, почти полное совпадение этих показателей привело к некоторому снижению стоимости акций компании, которые подешевели на 3,49 % после публикации отчётности.

По оценкам Electrek, компании Tesla для поставки равного с прошлым годом количества электромобилей в третьем квартале пришлось бы отгрузить 485 000 машин, а первоначальный прогноз в районе 2 млн электромобилей за год потребовал бы увеличить это значение до 585 000 машин. При текущей конъюнктуре рынка достижение последней цели маловероятно. Тем более, что на складах компании по итогам третьего квартала накопилось около 20 000 готовых машин, которые не были реализованы. Это не очень большие излишки, но и для их реализации компании придётся приложить некоторые усилия. Накануне также стало известно, что в Китае компании BYD, Li Auto, XPeng, Zeekr и Leapmotor по итогам сентября реализовали рекордное количество электромобилей и подключаемых к сети гибридов. По сути, это говорит об оживлении местного рынка, но оно сопровождается не только появлением новых моделей, но и серьёзными скидками, а Tesla из этих двух мер стимулирования спроса пока может предложить только ценовые методы. Прежде чем компания опубликует подробный отчёт 23 октября, она десятого числа этого месяца представит в Лос-Анджелесе своё автоматическое такси Cybercab.

Аналитики TD Cowen попытались предварительно определить затраты Apple на производство старшей модели смартфона новейшего поколения, разложив по компонентам себестоимость iPhone 16 Pro Max с 256 Гбайт памяти и сравнив с предшественником. Затраты на компоненты и материалы выросли с $453 до $485.

Источник изображения: Apple

С учётом отсутствия серьёзных отличий в характеристиках, разница в 7 % вполне предсказуема, причём по некоторым компонентам она просто увеличилась в силу текущей конъюнктуры рынка. В частности, микросхема оперативной памяти LPDDR5/LPDDR5X объёмом 8 Гбайт прибавила в цене с $12 до $17, а твердотельный накопитель объёмом 256 Гбайт за год подрос в цене с $17 до $22. Так или иначе, оба компонента в общей себестоимости iPhone всё равно занимают не более 3 и 4 % соответственно.

Дисплей, который немного вырос в размере, увеличил затраты компании с $75 до $80. Центральный процессор A18 Pro, как предполагается, прибавил по сравнению с предшественником c $40 до $45, но его доля в себестоимости смартфона всё равно не превысила 9 %. По сути, самыми дорогими компонентами iPhone 16 Pro Max в удельном выражении остаются именно дисплей за $80 и модуль камер, расположенных на тыльной стороне корпуса, который стоит тех же $80 и формирует 16 % себестоимости устройства. В прошлом году модули камер (без учёта фронтальной) стоили в составе iPhone 15 Pro Max не более $70.

С $16 до $19 подорожал набор сенсоров, рамка корпуса прибавила в цене с $18 до $19, а ещё аналитики дороже оценили затраты производителя на сборку iPhone 16 Pro Max и прочие нюансы комплектации — они увеличились с $55 до $57. Силовая электроника в составе смартфона даже подешевела с $20 до $17, как и радиочастотные компоненты (с $30 до $29).

Эксперты TD Cowen ожидают, что по итогам третьего квартала партнёры Apple выпустили около 45 млн iPhone разных моделей, а в четвёртом выпустят около 80 млн штук. Из них на линейку iPhone 16 придётся примерно 65 млн штук. Во втором полугодии старшие модели Pro и Pro Max будут в удельном выражении продаваться лучше, чем их предшественники год назад, их доля вырастет с 58 до 66 % по сравнению со старшими смартфонами семейства iPhone 15. Задержка с распространением функций Apple Intelligence за пределами англоязычных рынков и США в частности окажет негативное влияние на динамику спроса на новое поколение iPhone, как убеждены многие аналитики.

Антимонопольные ограничения не позволили тайваньской компании GlobalWafers поглотить немецкого конкурента, но она вполне готова довольствоваться и органическим ростом бизнеса. Сейчас она является третьим по величине поставщиком кремниевых пластин в мире, предприятия компании есть в девяти странах мира, но в ближайшие годы их будет становиться всё больше.

Источник изображения: GlobalWafers

По крайней мере, подобными намерениями поделилась в интервью Nikkei Asian Review председатель совета директоров и генеральный директор GlobalWafers в одном лице Дорис Сюй (Doris Hsu). По её словам, компания вынуждена будет следовать двум основным тенденциям современности: переходу на использование электроэнергии из возобновляемых источников и укреплению цепочек поставок за счёт увеличения географической диверсификации производства.

Ранее основная часть производственных мощностей GlobalWafers была так или иначе сконцентрирована в Азии, но теперь она готовится в следующем году запустить новое предприятие в штате Техас, а также предприятие в Италии. Американский проект попал под требования программы субсидирования по «Закону о чипах» в США, поэтому власти страны выделят GlobalWafers около $400 млн финансовой помощи. Кроме того, Техас привлёк компанию относительно недорогой электроэнергией и приемлемыми ценами на недвижимость.

Дорис Сюй убеждена, что выпускаемые с использованием возобновляемых источников энергии кремниевые пластины будут обретать более высокую конкурентоспособность по мере экспансии «зелёной повестки» в промышленности. Даже с учётом намерений GlobalWafers строить новые предприятия за пределами азиатского региона, в будущем не менее половины объёмов производства кремниевых пластин этой компанией сохранят азиатское происхождение. Кроме того, на Тайване GlobalWafers будет развивать выпуск кремниевых пластин из карбида кремния в типоразмере 200 мм, которые будут пользоваться высоким спросом у производителей силовой электроники.

В Южной Корее компания видит смысл в увеличении объёмов производства кремниевых пластин, поскольку растёт спрос на память типа HBM. Будет компания расширять и своё присутствие в Малайзии и Японии, поскольку возможностей пяти имеющихся в последней из стран предприятий GlobalWafers уже перестаёт хватать для удовлетворения потребностей местной полупроводниковой промышленности.

После кризисных явлений последних лет полупроводниковая отрасль восстанавливает спрос неравномерно, как поясняет Дорис Сюй. Сегменту автомобильной электроники и потребительских устройств до сих пор приходится «переваривать» складские излишки. Бурный рост сейчас демонстрирует лишь сегмент компонентов для систем искусственного интеллекта. По оценкам главы GlobalWafers, в следующем году спрос на кремниевые пластины на мировом рынке вырастет на двузначную величину в процентах, и в 2026 году продолжит расти. Среди сегментов полупроводникового рынка именно производство микросхем памяти сейчас диктует наиболее высокий спрос на кремниевые пластины, поэтому благополучие их поставщиков будет во многом зависеть от ситуации на рынке памяти.

Ещё в начале июля вступили в силу временные повышенные пошлины на ввоз электромобилей китайского производства на территорию Евросоюза, их величину на пять лет европейские парламентарии должны утвердить к началу ноября. Итоги августа показывают, что объёмы продаж электромобилей из Китая в Европе сократились на 48 % в годовом сравнении.

Источник изображения: BYD

По информации Bloomberg, августовские объёмы реализации китайских электромобилей в Европе являются минимальными за предыдущие полтора года. Закономерно, что после введения повышенных пошлин в июле объёмы продаж китайских машин в ЕС снижаются второй месяц подряд. Если до этого самыми популярными электромобилями из Китая в Европе были некогда британские MG, ныне поставляемые китайским концерном SAIC, то в августе их объёмы продаж сократились на 65 %, а лидером по популярности стала китайская BYD, которая и у себя на родине остаётся крупнейшим производителем электромобилей. Более того, и на мировом рынке BYD скоро окончательно опередит Tesla.

К несчастью для марки MG, владеющая ею SAIC с июля вынуждена платить дополнительные 38 % с каждого ввозимого на территорию ЕС электромобиля китайской сборки, сверх базовых для всех стран 10 %. Вероятно, к ноябрю ставку удастся снизить до 35 %, но это не слишком поможет китайскому автопроизводителю. По данным Jato Dynamics, продукция BYD в Европе по итогам августа нарастила объёмы продаж на 19 % по сравнению с прошлым годом. Этот китайский производитель довольствуется более низкими пошлинами по сравнению с SAIC.

Chery недавно заявила, что откладывает запуск сборки электромобилей на купленном ею предприятии в Испании до октября 2025 года, поскольку данный проект в целом требует более глубокой проработки. Ранее локальную сборку электромобилей Chery в Испании планировалось запустить осенью 2024 года. Спрос на электромобили любого происхождения в этом году в Европе падает, за восемь месяцев текущего года он снизился на 5,5 %, если ориентироваться на регистрации новых машин. Этому отчасти способствовал отказ некоторых стран блока от субсидирования покупки электромобилей гражданами.

Исследования группы Stripe, которая проанализировала платёжные потоки, показывают способность молодых компаний, связанных со сферой искусственного интеллекта, гораздо быстрее достигать выручки в несколько миллионов долларов по сравнению со стартапами других категорий. Это происходит порой в течение первого года с начала коммерческой деятельности.

Источник изображения: OpenAI

Данные этого исследования призваны устранить озабоченность некоторых инвесторов способностью ИИ-стартапов начинать приносить адекватную прибыль после выхода на рынок. Другое дело, что требуемые инвестиции нередко измеряются миллиардами долларов, поэтому говорить о быстрой окупаемости вложений в сферу искусственного интеллекта всё же не приходится. Stripe выяснила, что быстрее всего прибыль наращивают ИИ-стартапы, предоставляющие клиентам доступ к разработанному ими программному обеспечению за определённую плату.

В выборку данных для этого исследования попали показатели собственной платёжной системы Stripe, обслуживающей 100 крупнейших по величине оборота стартапов в сфере ИИ на 31 июля 2024 года. В качестве базы для сравнения были выбраны платёжные данные 100 крупнейших стартапов в сфере программного обеспечения по состоянию на июль 2018 года. В качестве примера клиентов Stripe можно упомянуть OpenAI, Anthropic, Mistral, Github и Midjourney.

В среднем, ИИ-стартапам потребовалось 11 месяцев, чтобы выйти на годовой объём выручки в размере $1 млн с момента начала коммерческой деятельности, как отмечает Stripe. Стартапы предыдущего поколения тех же результатов достигали в среднем за 15 месяцев. Более того, годовой выручки в $30 млн ИИ-стартапы достигали в среднем за 20 месяцев, в пять раз быстрее стартапов предыдущего поколения. В выборку попали молодые компании, которые специализируются на программном обеспечении.

Бизнес в сфере ИИ требует существенных капиталовложений, но экспериментальные продукты, предлагаемые стартапами в этой сфере, порой привлекают множество клиентов, готовых платить за них. Представленный осенью 2022 года чат-бот ChatGPT стал приложением с самой быстрорастущей аудиторией, которая достигла 100 млн человек всего за два месяца с момента запуска сервиса. По некоторым оценкам, коммерческие клиенты сейчас приносят OpenAI не менее $3,6 млрд в год. С другой стороны, ежегодные расходы компании значительно превышают $5 млрд, так что на данном этапе развития бизнес продолжает оставаться убыточным.

В условиях стремительного роста затрат ИИ-стартапы вынуждены быстрее монетизировать свой бизнес, по словам представителей Stripe. Спрос на услуги таких компаний наблюдается в мировом масштабе. До 56 % выручки таких стартапов получается за пределами страны, в которой они были основаны, как отмечает статистика. Пользователи услуг ста крупнейших ИИ-стартапов находятся даже в небольших странах типа Сингапура и Ирландии, где более 3 % населения являются их клиентами. Компаниям, работающим в этой сфере, удаётся достаточно оперативно предлагать пользователям новые функциональные возможности своего ПО. В этом они имеют преимущество по сравнению с неповоротливыми программными гигантами. За пару лет им вполне по силам увеличить выручку с нуля до нескольких десятков миллионов долларов США.

Фискальный календарь Micron Technology смещён относительно большинства участников полупроводникового рынка, поэтому вчерашний квартальный отчёт компании в сочетании с благоприятным прогнозом на текущий период оказал благотворное влияние на ту часть фондового рынка, которая имеет отношение к выпуску чипов. Инвесторы поверили, что о перепроизводстве ускорителей вычислений говорить рано.

Источник изображения: Micron Technology

На этом фоне акции самой Micron вчера прибавили в цене почти 15 %, увеличив капитализацию компании более чем на $14 млрд. Выручка Micron за прошлый квартал достигла рекордных для минувшего десятилетия величин, а прогноз на текущий заметно превзошёл ожидания аналитиков. Опрошенные Reuters эксперты Carson Group заявили, что оптимизм Micron как одного из производителей HBM указывает на сохранение тенденции к росту выручки причастных к буму ИИ компаний. Акции Nvidia, Intel и Broadcom вчера выросли в цене более чем на 2 %, а прирост стоимости акций Qualcomm и AMD уложился в этот предел.

За три месяца до публикации квартального отчёта Micron инвесторы в своей массе начали выражать опасение по поводу снижения цен на память HBM и охлаждения рынка компонентов для систем искусственного интеллекта, поэтому ценные бумаги этого производителя подешевели более чем на 20 %. Квартальный отчёт компании и оптимистичный прогноз на текущий период должны убедить инвесторов, что цены на HBM не снизятся и даже будут расти. По крайней мере, темпы роста нормы прибыли самой Micron показывают, что это так и будет, по мнению экспертов. Соответственно, отчёт Micron окажет благотворное влияние на динамику курса акций многих компаний полупроводникового сектора.