Представитель министерства финансов США на этой неделе заявил, что ведомство готовит новые правила экспортного контроля, которые запретят американским инвесторам вкладывать свои средства в капитал китайских компаний, занимающихся разработками в сфере полупроводников, искусственного интеллекта и квантовых вычислений.

Источник изображения: Micron Technology

Тем самым власти США, по словам представителя министерства, обеспечат дополнительное сдерживание развития китайской оборонной промышленности, как поясняет Reuters. Первые признаки наличия у правительства США соответствующих намерений появились ещё в феврале этого года, но тогда ограничения предполагалось вводить относительно конкретных китайских компаний, а теперь они могут распространиться на целые секторы китайской промышленности.

По мнению некоторых активистов из числа американских законодателей, некоторые отечественные инвесторы поддерживают китайские компании не только капиталом, но и ценными технологическими разработками, а это может способствовать укреплению оборонного сектора КНР, в чём правительство США не заинтересовано.

В то же время, на примере действующих с 2019 года экспортных ограничений в адрес ряда китайских компаний, включая Huawei Technologies, можно судить о том, как на практике работают санкции США. В прошлом году, например, из 5064 заявок на продление или первичное оформление экспортных лицензий лишь 26 % были отвергнуты, а остальные материализовались в разрешения, позволяющие американским компаниям вести торговую деятельность с китайскими контрагентами.

Китайская компания Moore Threads представила настольную видеокарту MTT S70. От ранее выпущенной старшей модели MTT S80 новинка отличается уменьшенным количеством графических ядер, меньшим объёмом доступной видеопамяти и отсутствием поддержки интерфейса PCIe 5.0.

Источник изображения: Moore Threads

В основе MTT S70 используется графический процессор с 3584 ядрами на архитектуре MT Unified System Architecture (MUSA). Чип работает на частоте до 1,6 ГГц. Для сравнения, модель MTT S80 имеет 4096 ядре MUSA, работающих на частоте до 1,8 ГГц. Как результат, MTT S70 обеспечивает лишь 3,2 Тфлопс вычислительной производительности, что на 22 % меньше, чем у старшей модели.

Карта получила 7 Гбайт памяти GDDR6, что является весьма необычным объёмом ОЗУ для графического ускорителя. Память обеспечивает 392 Гбайт/с пропускной способности. Это означает, что графический чип поддерживает шину памяти в 224 бит, что также весьма необычно.

Источник изображения: VideoCardz

У новинки также исчезла одна из ключевых маркетинговых особенностей. Модель MTT S70 оснащена стандартным интерфейсом PCIe 4.0 x16 вместо PCIe 5.0, как у модели MTT S80. К слову, последняя по-прежнему является единственной настольной игровой видеокартой, которая оснащена этим интерфейсом. Правда, пользы от него ускорителю такого уровня — никакой.

Одной из основных проблем видеокарт MTT является их плохая программная поддержка. Они только частично поддерживают тесселяцию и многопоточность в DirectX 11. А программные интерфейсы DirectX 12, Vulkan и даже OpenGL не поддерживаются вовсе, что значительно сокращает потенциал архитектуры MUSA. Однако компания активно разрабатывает ПО и добавляет совместимость с различными играми с каждой версией драйвера.

Драйвер видеокарт MTT, в свою очередь, тоже не без недостатков. Например, компания до сих пор не решила проблему высокого энергопотребления в режиме ожидания и не раскрыла все возможности архитектуры. На данный момент производительность старшей модели MTT S80 находится на уровне 30-ваттной GeForce GT 1030 от NVIDIA.

Один из крупнейших в Китае производителей кондиционеров Gree Electric, ещё в середине прошлого десятилетия пытавшийся ворваться на рынок смартфонов и «легко обойти» Xiaomi, окончательно сворачивает бизнес по выпуску смартфонов. Как сообщает портал SCMP, базирующаяся в городе Чжухай на юге Китая компания, по слухам, распустила ключевое подразделение, отвечавшее за связанный со смартфонами бизнес — на пике в нём работало 100 человек.

Источник изображения: Shutterstock

В ответ на новости о том, что компания закрывает подразделение, отвечающее за смартфоны, представители компании заявили в субботу, что исследования и разработки в данной сфере продолжаются.

Впервые о своих смартфонных амбициях производитель кондиционеров рассказал в 2015 году, когда председатель компании, одна из самых известных в Китае бизнес-леди Дун Минчжу (Dong Mingzhu) заявила, что Gree может «легко обойти» Xiaomi на рынке смартфонов. На момент выпуска в 2015 году первые смартфоны производились с фото Дун в качестве стартового изображения. Кроме того, ещё в июне прошлого года она заявляла на собрании акционеров, что смартфоны Gree так же хороши, как iPhone.

Тем не менее, соответствующей продукции компании так и не удалось стать массовой, её продукция по объёмам продаж катастрофически отставала от Oppo, Vivo, Huawei и Xiaomi. Известно, что официальный сайт Gree, посвящённый смартфонам, более недоступен, а на основном сайте в продаже выставлены только две модели. Наконец, общедоступный аккаунт в WeChat бизнеса Gree, связанного со смартфонами, не обновлялся с апреля 2020 года, а в финансовом отчёте за 2022 год смартфонный бизнес не упоминался вовсе.

Информация о завершении работ над смартфонами появилась во времена, когда китайский рынок мобильных устройств и без того переживает немало проблем — по данным Canalys, в I квартале поставки смартфонов в Китае упали на 11 %, составив 67,6 млн штук — это самый низкий показатель с марта 2013 года. По итогам 2022 года в Китае самым популярным оказался iPhone 13. Хотя постпандемийная экономика в Китае постепенно восстанавливается, траты покупателей недостаточно выросли, чтобы подогреть продажи смартфонов. По мнению экспертов, пандемия повлияла на покупательские привычки на средне- или даже долгосрочную перспективу. По некоторым данным, траты на смартфоны сократились и во всём мире — покупатели предпочитают использовать свои устройства подольше.

Именно способность в больших количествах выпускать недорогие компактные электромобили серии Mini EV позволила совместному предприятию GM, SAIC и Wuling Motors выйти на третье место в мире по количеству проданных электромобилей в прошлом году, хотя за пределами КНР его продукция мало распространена. Недавнее снижение цен опустило нижнюю планку стоимости популярной модели до $4300.

Источник изображения: GM

Ещё не так давно подобные электромобили с запасом хода не более 120 км и приемлемыми условиями для перемещения двух взрослых седоков стоили в Китае на $427 больше, поэтому нынешнее снижение цен можно признать готовностью производителя участвовать в ценовых войнах, которые в январе инициировала компания Tesla. Правда, электромобили Hongguang Mini EV некоторое время назад дорожали, поэтому в масштабах среднесрочной ретроспективы нынешнюю коррекцию цен можно считать возвращением к прежним уровням.

Прочие машины марки Wuling Motors, которые оснащаются тяговыми электродвигателями в той или иной комбинации, потеряли в цене более $1800, поэтому снижение можно считать полномасштабным. Аналитики Fitch, на комментарии которых ссылается издание South China Morning Post, не считают снижение цен китайскими производителями транспортных средств с новыми типами силовой установки эффективной мерой для долгосрочного завоевания рынка. Стоимость тяговых батарей, которая формирует до 40 % себестоимости электромобиля, сейчас снижается, что позволяет китайским производителям планировать снижение цен на свою продукцию во втором полугодии. По итогам текущего года машины с силовыми установками нового типа, к коим относятся не только электромобили, но и все виды гибридов, а также водородный транспорт, на первичном рынке КНР могут занять до 35 %, как считают представители Fitch. Уже к 2025 году эта доля вырастет до 50 %, по их мнению. Ещё в прошлом году показатель не превышал 28 %, а в 2021 году он и вовсе был равен 21 %.

Китайские производители в первые дни мая столкнулись с ростом объёмов продаж на 50 %, поэтому при условии адекватного по скорости освобождения складов с продукцией скидки могут исчезнуть уже довольно скоро. В прошлом году до 60 % автомобилей с силовыми установками нового типа было продано на рынке Китая. В долгосрочной перспективе цена перестанет быть главным оружием конкуренции, как считают специалисты Fitch. Развитие сервисной и зарядной сети, интеллектуальные функции электромобилей станут определять выбор китайских покупателей в будущем, и только компании со стабильным финансовым положением смогут выстоять.

Экспортный потенциал таких транспортных средств китайского производства достаточно высок. За первые четыре месяца этого года экспорт вырос на 110 %, а 16 % реализованных в Европе машин такого типа были изготовлены в Китае. Впрочем, аналитики отмечают, что наибольшим преимуществом китайские электромобили и гибриды будут пользоваться именно в странах с растущей экономикой, поскольку там востребованы недорогие модели, а именно в их производстве китайские марки способны преуспеть.

Более половины мировых объёмов производства тяговых аккумуляторов обеспечивают всего две китайские компании — CATL и BYD, а всего в десятке лидеров производителям из КНР принадлежат шесть мест. По оценкам Benchmark Minerals, даже к 2030 году Китай будет выпускать в два раза больше аккумуляторов, чем все прочие страны сообща, и поколебать его лидерство не удастся никому.

Источник изображения: BYD

Китайские поставщики, как поясняет The New York Times, контролируют 41 % мирового рынка кобальта и 28 % мирового рынка лития, причём основная часть сырья поступает в КНР из других стран. Китайские компании являются акционерами многих добывающих компаний на пяти континентах нашей планеты. Конго является крупнейшим добытчиком кобальта, и китайские инвесторы уже скупили основную часть месторождений в этой стране. По графиту КНР контролирует 78 % мирового рынка, добывая его на родине с относительно низкими затратами, по марганцу и никелю — 5 и 6 % соответственно. Сделки китайских инвесторов с компаньонами в Индонезии сделают КНР крупнейшим игроком в мире на рынке поставок никеля уже к 2027 году.

Специфика горнодобывающей промышленности сейчас тоже играет на руку Китаю, поскольку новое месторождение для выхода на проектную мощность может требовать до двадцати лет времени, а потому даже самым амбициозным конкурентам будет сложно угнаться за китайскими компаниями.

В сфере переработки минералов, используемых при производстве аккумуляторов, Китай тоже опережает прочие страны. Поднебесная контролирует 95 % мирового рынка услуг по переработке марганца, 73 % кобальта, 70 % графита и 67 % лития. По мнению экспертов, энергоёмкий процесс переработки минералов в Китае активно субсидируется властями, которые удерживают энерготарифы для промышленности на щадящем уровне. Токсичность некоторых видов такой деятельности китайские власти заботит в меньшей степени, чем правительства других стран.

На уровне производства компонентов для аккумуляторов Китай тоже остаётся безоговорочным лидером, контролируя 74 % рынка сепараторов и 82 % рынка электролитов. Делая ставку на выпуск более дешёвых катодов на основе лития и фосфата железа (LFP), компания заняла половину мирового рынка катодов в целом. Это в известной степени сыграло на руку и компаниям CATL и BYD, которые специализируются на выпуске LFP-аккумуляторов в огромных количествах. В Китае производится 73 % катодов на основе никеля, марганца и кобальта (NMC), а также 99 % катодов LFP-типа.

Наконец, готовых тяговых аккумуляторов Китай выпускает в количествах, соответствующих 66 % ёмкости мирового рынка. По оценкам отраслевых экспертов, китайские компании могут выпускать аккумуляторные ячейки с вдвое более низкими затратами по сравнению с предприятиями в Северной Америке или Европе. В этой стране дешевле рабочая сила, а также достаточно поставщиков технологического оборудования. Непосредственно 54 % мирового объёма производства электромобилей приходятся на Китай. Любая другая страна практически не имеет шансов повторить успех Китая в превращении в самодостаточного производителя аккумуляторов. Компаниям за пределами Китая так или иначе придётся кооперироваться с местными производителями, по мнению аналитиков.

До того момента, когда санкции США перекрыли Huawei доступ к конвейеру TSMC, процессоры дочерней компании HiSilicon во многом определяли рыночный успех смартфонов материнской марки. Пойти этим путём пытались и другие крупные китайские производители, но в случае с Oppo инициатива не получила развития и разработка процессоров специалистами компании будет прекращена.

Источник изображения: Saipavan

Основанное в 2019 году подразделение Zeku специализировалось на разработке процессоров и второстепенных компонентов для смартфонов, в конце 2021 года оно выдало чип MariSilicon X для обработки изображений, который Oppo использовала во флагманских моделях смартфонов. По итогам прошлого года компания столкнулась со снижением объёмов поставок на 30 % из-за образования складских излишков, поэтому сейчас она вполне предсказуемо ищет способы сократить расходы.

Исследовательские центры Zeku расположены в четырёх районах Китая, только шанхайское подразделение зарегистрировало от своего имени почти 200 патентов, поэтому деятельность Oppo на этом направлении была весьма плодотворной. Теперь же, в условиях неопределённости всего мобильного бизнеса и макроэкономических сложностей было принято решение свернуть разработку компонентов.

Когда представители западной полупроводниковой отрасли призывают власти США и Европы выделять больше средств на свою поддержку, они часто ссылаются на активное субсидирование национальной отрасли КНР. Если опираться на данные официальной статистики, в прошлом году китайские поставщики полупроводниковых компонентов получили от властей $1,75 млрд поддержки, причём сумма была распределена между 190 компаниями.

Источник изображения: SMIC

Сразу отметим, что кажущаяся несерьёзной на фоне принятых в отрасли капитальных вливаний поддержка отчасти объясняется лукавостью статистики, на которую ссылается издание South China Morning Post. Во-первых, в выборку попали только публичные компании, чьи акции торгуются на бирже, а в Китае полно частных компаний и участников полупроводникового рынка с государственным участием, которые такие данные просто не раскрывают. Во-вторых, в статистику попали только средства, выделяемые центральными властями КНР. Получаемые от муниципальных властей деньги и средства специальных фондов в этой выборке тоже не учтены. Достаточно вспомнить, что в конце февраля одна только компания YMTC получила от инвесторов с государственным участием не менее $7 млрд. Второй по величине контрактный производитель чипов, компания Hua Hong Semiconductor (HSMC), в январе получила крупный транш на строительство предприятия стоимостью $6,7 млрд в городе Уси.

Однако, если вернуться к централизованному субсидированию публичных компаний полупроводникового сектора в КНР, то выяснится, что 45 % суммы в $1,75 млрд в прошлом году получили десять крупнейших компаний, распределивших между собой около $790 млн. Фаворитом стала компания SMIC, являющаяся крупнейшим в Китае контрактным производителем чипов, ей достались $282 млн субсидий. Производитель светодиодов Sanan Optoelectronics получил около $149 млн поддержки от государства, оказавшись на втором месте. Замыкает тройку лидеров компания Tianshui Huatian Technology, которая занимается упаковкой полупроводниковых чипов, ей достались $67,5 млн субсидий. В первую десятку также вошли производитель литографического оборудования Naura Technology и разработчик процессоров Loongson Technology. Полученные последним $28,3 млн субсидий вряд ли можно назвать огромной суммой по меркам отрасли, а если обратиться к находящимся в конце списка из 190 компаний получателям, то им за весь прошлый год досталось только $30 000. Другими словами, централизованная поддержка полупроводниковой отрасти в Китае не так сильна, хотя по совокупности мер она действительно сильно выражена.

Китайские производители электромобилей не только не дают расслабиться Volkswagen на рынке КНР, но и готовы теснить её в Европе. По крайней мере, такую решимость в своём интервью демонстрирует основатель китайской компании NIO Уилльям Ли (William Li), которая собирается предложить европейским клиентам электромобили стоимостью менее 30 000 евро.

Источник изображения: NIO

В интервью немецкому изданию Der Spiegel основатель и руководитель NIO выразил уважение к именитым местным маркам типа Mercedes-Benz, BMW и Audi, но дал понять, что без колебаний готов бросить вызов владеющему последней концерну Volkswagen на его домашнем рынке. Машины марки NIO уже официально продаются в Германии, отзывы клиентов носят положительный характер, и в будущем компания собирается вывести на рынок Европы ещё две торговые марки. Одна из них как раз будет предлагать небольшие и недорогие электромобили стоимостью менее 30 000 евро. Именно с точки зрения ценовой политики главным конкурентом китайского производителя на местном рынке станет Volkswagen. Впрочем, первыми доступ к машинам новой марки получат жители Франции, Италии и Испании, поскольку здесь популярны автомобили массовых марок.

Ценовой войны с Tesla на родном для себя рынке Китая компания NIO не опасается, по словам её основателя. Во-первых, Tesla фактически занимает в КНР не более 10 % рынка, а потому не может диктовать цены. Во-вторых, сопоставимые по характеристикам и свойствам электромобили NIO в среднем на $20 000 дороже электромобилей Tesla. Снижение цен на первичном рынке, по словам господина Ли, вредит продажам и на вторичном, поскольку владельцам приходится расставаться со своими машинами по более низким ценам.

NIO не теряет надежды в этом году выйти на безубыточность и вывести на рынок ещё пять новых моделей. Попутно будет расширяться сеть станции экспресс-замены тяговых батарей, которые в автоматическом режиме меняют разряженную батарею на готовую к дальнейшему передвижению за считанные минуты. Производить электромобили в Китае примерно на 20 % выгоднее, чем в Европе или США, как отметил глава NIO, а потому страна будет локомотивом экспансии рынка электромобилей.

Апрельская статистика по китайскому рынку электромобилей пока доступна в разрозненном виде, но уже можно говорить как об успехе отдельных производителей, так и о неудачах других. Западные инвесторы традиционно следят за тройкой относительно молодых производителей электромобилей: Li Auto, XPeng и NIO. Если у первой в апреле дела шли в гору, два других соперника Tesla успехами похвастать не могли.

Источник изображения: Li Auto

Li Auto по итогам апреля смогла отгрузить 25 681 транспортное средство. В линейке этого производителя имеются и так называемые последовательные гибриды, которые оснащены двигателем внутреннего сгорания небольшого объёма, выступающим в роли генератора для подзарядки тяговой батареи, и не имеющим механической связи с колёсами. Судя по всему, все виды транспортных средств, выпускаемых Li Auto, попали в эту статистику. Аналитики рассчитывали на 22 000 машин, поэтому реальность оказалась лучше ожиданий. В марте Li Auto отгрузила 21 000 машин, а в апреле прошлого года объёмы не превышали 4167 штук.

XPeng в апрельской статистике продемонстрировала стабильность поставок, отгрузив 7079 электромобилей. Это почти столько же, сколько в марте текущего года (7002 машины), и соответствует ожиданиям аналитиков. Впрочем, в апреле прошлого года XPeng поставила 9002 электромобиля, а в декабре объёмы доходили до 16 000 машин на фоне стремления китайских покупателей получить последние государственные субсидии.

Хуже всего из тройки выступила NIO, которая отгрузила по итогам апреля 6658 электромобилей. Аналитики рассчитывали на вдвое большее количество. В марте объёмы поставок достигали 10 378 машин, а в апреле прошлого года — 5074 штук. В годовом сравнении прогресс есть, но компания уступает позиции конкурентам, поэтому её американские депозитарные расписки с начала года упали в цене на 19 %.

Апрельская статистика Tesla из сторонних источников пока не опубликована, а в марте компания отгрузила в Китае около 77 000 электромобилей. Её главным конкурентом с точки зрения объёмов поставок на местном рынке является компания BYD, но внимание инвесторов часто приковано к тройке стартапов, которые развиваются достаточно динамично, а потому могут быть привлекательны для вложения средств.

По данным Citigroup, за три первых месяца года в Китае было реализовано около 1 млн аккумуляторных электромобилей. Это в полтора раза меньше, чем в четвёртом квартале, что можно объяснить завершением работы программы субсидирования в декабре прошлого года. В годовом же сравнении первый квартал этого года демонстрирует рост объёмов реализации на 12 %. По прогнозам экспертов, по итогам текущего года китайский рынок электромобилей вырастет на 20 или 30 %.

Лидером национальной полупроводниковой отрасли КНР остаётся компания SMIC, которая занимается контрактным производством чипов, в том числе и для иностранных заказчиков. Аналитики Morningstar Asia считают, что без доступа к зарубежному технологическому оборудованию SMIC не удастся составить конкуренцию зарубежным компаниям в сфере литографии в обозримом будущем. В такие условия компанию неумолимо ставят санкции США.

Источник изображения: Intel

По некоторым данным, SMIC уже освоила выпуск чипов, по своим свойствам приближённых к 7-нм изделиям зарубежных конкурентов, хотя технологически ей добиться этого было непросто, поскольку ещё в 2019 году власти Нидерландов заблокировали поставку в Китай литографических сканеров класса EUV. В 2020 году в отношении SMIC были приняты и экспортные ограничения со стороны США.

По оценкам экспертов, на которые ссылается CNBC, для SMIC выпускать те же 7-нм чипы в коммерчески значимых объёмах будет просто невыгодно, поскольку использовать для этого оборудование менее продвинутого класса слишком дорого. Только при помощи современного оборудования производитель может с выгодой для себя выпускать передовые чипы в количестве десятков миллионов штук.

TSMC и Samsung начали выпускать 7-нм чипы ещё в 2018 году, причём обе компании использовали для этого EUV-сканеры ASML, которые китайской компании SMIC недоступны. Даже менее продвинутые литографические сканеры для работы с иммерсионной литографией в результате недавних экспортных ограничений SMIC в дальнейшем получать не сможет. По мнению представителей Morningstar Asia, китайские поставщики оборудования не смогут возместить эту потерю для SMIC, поскольку их решения технологически уступают лучшим зарубежным образцам. Как считают эксперты, в ближайшие пять лет SMIC вряд ли сможет выпускать 5-нм или 3-нм чипы. Чтобы сократить разрыв между SMIC и TSMC, китайской компании потребуется не менее десяти лет. Китайские власти будут ей всячески в этом способствовать и предоставлять финансовую поддержку.

Китайский гигант Huawei Technologies уже четвёртый год вынужден выживать в условиях жесточайших американских санкций, поэтому даже самые скромные достижения в динамике финансовых показателей компания преподносит с гордостью. Впервые за три года квартальная выручка Huawei выросла, хоть и всего на 0,8 %, но чистая прибыль должна была сократиться в два раза до $434 млн, если опираться на опубликованные официальные данные.

Официальный пресс-релиз на эту тему вообще был предельно лаконичным, содержал буквально четыре строчки в которых говорилось об увеличении выручки на 0,8 % в годовом сравнении и достижении нормы чистой прибыли в 2,3 %. Подобные результаты совпали с собственными ожиданиями компании, заодно она увеличила расходы на исследования и разработки «ради будущего».

Представители Bloomberg только по значению нормы прибыли смогли рассчитать приблизительное значение чистой прибыли компании в первом квартале — оно не превысило $434 млн и в годовом сравнении снизилось на 46 %. В прошлом году Huawei пришлось потратить на исследования и разработки почти четверть годовой выручки. Какими будут профильные расходы в этом году, не уточняется. Большинство усилий компании на данном направлении сейчас сосредоточены на импортозамещении, снижении зависимости от технологий и оборудования, доступ к которым ограничен из-за санкций США. Текущий год должен стать критически важным для выживания Huawei, по словам представителей компании.

В прошлом году компания YMTC была готова наладить выпуск 232-слойной памяти типа 3D NAND, фактически приблизившись по своим технологическим возможностям к зарубежным конкурентам, но санкции США лишили её доступа к современному импортному оборудованию. Решить эту проблему компания готова в рамках импортозамещения при поддержке государственного фонда КНР.

Источник изображения: YMTC, Handout

Об этом сообщило в минувшие выходные китайское издание South China Morning Post со ссылкой на собственные источники. По их словам, YMTC значительно усилила активность по получению доступа к новейшему технологическому оборудованию китайского производства, с помощью которого рассчитывает наладить выпуск памяти типа 3D NAND, использующего технологию компоновки Xtacking 3.0. Инициатива получила кодовое обозначение Wudangshan в честь священной горы в провинции Хубэй.

YMTC разместила крупный заказ на оборудование пекинской компании Naura Technology Group, которая специализируется на производстве решений для травления кремниевых пластин. С этой точки зрения оборудование Naura является альтернативой изделиям американской Lam Research, которая вынуждена ограничить сотрудничество с YMTC из-за введения санкций США.

Как отмечают источники, YMTC попросила отечественных поставщиков удалить свои логотипы с поставляемого оборудования, чтобы снизить риск расширения санкций на данный вид продукции. Пока на пути успешной реализации этой инициативы YMTC сохраняется ряд препятствий в виде отсутствия альтернативы импортному оборудованию по ряду технологических направлений. Например, китайскими аналогами сложно заменить метрологическое оборудование американской KLA, либо литографические сканеры нидерландской ASML или японских Canon и Nikon. Где будет построена экспериментальная линия по производству памяти YMTC с использованием китайского оборудования, не уточняется.

По словам представителей одного из китайских инвесторов, выявляемые в рамках этой инициативы «узкие места» позволят шаг за шагом создавать китайское оборудование, которое заменит собой импортное. YMTC уже получила около $7 млрд государственной поддержки, поэтому остаётся лишь направить эти средства в нужное русло. По некоторым данным, новая производственная линия на основе отечественного оборудования будет запущена YMTC в следующем году. До введения санкций в октябре прошлого года компания могла претендовать на 6 % мирового рынка твердотельной памяти.

В октябре прошлого года санкции США ограничили YMTC в доступе к оборудованию, позволяющему выпускать память более чем с 128 слоями, а к концу года компания попала в «чёрный список» профильных ведомств США, который не позволяет компаниям по всему миру сотрудничать с YMTC без получения экспортной лицензии в США, если речь идёт о поставках оборудования, использующего американские технологии.

Примечательно, что 232-слойная память производства YMTC фактически уже встречается в серийных твердотельных накопителях китайского производства. Другими словами, компания может выпускать соответствующие чипы в ограниченных количествах, и доступ к профильному оборудованию нужен ей преимущественно для масштабирования производства.

Прошедшее в Шанхае отраслевое мероприятие позволило представителям Nikkei Asian Review убедиться, что в условиях усиливающихся западных ограничений китайская полупроводниковая промышленность переживает инвестиционный бум и активно перестраивает цепочки поставок под концепцию импортозамещения. В прошлом году в отрасль было вложено не менее $7 млрд только на закупку оборудования.

Источник изображения: Nikkei Asian Review

По данным китайских СМИ, в 2022 году около 35 % местных производителей полупроводниковой продукции использовали отечественное оборудование против 21 % в 2021 году. В сегменте публичных заявок на поставку оборудования китайские производители выиграли примерно половину тендеров на снабжение ведущих компаний КНР в текущем году.

Китайская Naura Technology Group, которая выпускает оборудование для обработки кремниевых пластин, с прошлом году увеличила свою выручку более чем в шесть раз по сравнению с 2017 годом. В 2018 году ей удалось купить американского производителя оборудования для очистки кремниевых пластин и расширить ассортимент своей продукции до систем для их травления. В следующем году Naura планирует запустить в Пекине новое предприятие стоимостью $551 млн.

Второй по величине производитель литографического оборудования, компания Advanced Micro-Fabrication Equipment, в прошлом году увеличила свою выручку примерно в пять раз по сравнению с 2017 годом. Уже сейчас выпускаемые ею решения пригодны для выпуска 5-нм чипов. В Шанхае строится предприятие по выпуску оборудования стоимостью $218 млн.

В целом, на китайском рынке в прошлом году было продано оборудования для производства чипов на общую сумму $7,5 млрд, в шесть раз больше, чем пять лет назад. Материалов для производства чипов в Китае было продано почти на $9 млрд по итогам прошлого года, в три раза больше, чем в 2017 году. Одна только компания NSIG увеличила свою профильную выручку примерно в пять раз, в дальнейшем она планирует в четыре раза увеличить свою производственную мощность до 1,2 млн кремниевых пластин типоразмера 300 мм в месяц.

По слухам, китайские власти готовы выделить на поддержку отечественной полупроводниковой отрасли до $145 млрд. Уже три года подряд КНР остаётся крупнейшим покупателем литографического оборудования в мире. Три крупнейших поставщика такого оборудования из США в прошлом году почти треть своей выручки получили именно в Китае. Интерес к китайскому рынку сохраняют и японские производители оборудования, хотя они стараются не особо раскрывать подобную деятельность в свете усиления американских санкций.

В условиях усугубляющихся санкций со стороны США и их ближайших геополитических союзников китайские компании часто вынуждены полагаться на компоненты отечественного производства, отказываясь от зарубежных аналогов. Это уже сказывается на бизнесе европейских компаний, которые стали сомневаться в целесообразности ведения разработок, которые могли бы найти применение на рынке КНР.

Источник изображения: CXMT

Об этом сообщается в докладе Европейской торговой палаты в Китае, как отмечает Bloomberg. Вторая по величине экономика мира, коей является КНР, в сложившихся условиях теряет привлекательность для инвестиций с точки зрения разработок и исследований, поскольку местные компании всё чаще отказываются от товаров европейского происхождения в пользу отечественных компонентов, которые не попадут под санкции через несколько лет. Европейские производители не видят смысла вкладывать в создание новых продуктов для китайского рынка, поскольку через несколько лет рынок сбыта может быть полностью утрачен из-за санкций.

Активность китайских компаний тоже снижает уверенность европейских поставщиков в стабильности локального бизнеса, поскольку высшее руководство КНР уже не первый год пытается повысить независимость китайской экономики от внешних факторов. Европейские гиганты типа Volkswagen и SAP продолжают занимать на китайском рынке прочные позиции, но их бизнес планомерно подрывается растущим влиянием китайских конкурентов. Примером может служить недавнее решение Huawei Technologies перейти на использование китайской альтернативы платформе Oracle.

Проведённый представителями Европейской торговой палаты в Китае опрос показал, что 52 % европейских компаний, ведущих бизнес в этой стране, заявили о негативном влиянии политических событий и настроений на активность в сфере НИОКР или бизнес-стратегии на местном рынке. В США доля придерживающихся таких настроений компаний достигла лишь 26 %. Впрочем, из 107 опрошенных европейских компаний примерно 88 % придерживаются мнения, что самым сильным фактором, негативно влияющим на их бизнес в Китае, оказалась пандемия и связанные с нею ограничения.

Многие китайские производители стали чаще выбирать поставщиков, располагающих полным циклом производства на территории КНР. Некоторые заказчики с государственным участием требуют от европейских поставщиков локализовать в Китае не только производство, но и проведение исследовательских работ. Только при этих условиях китайская компания сохранит право ставить на свою продукцию лейбл «сделано в Китае».

До 45 % зарубежных компаний при принятии своих решений по исследовательской деятельности в последнее время оглядывались на украинские события, причём китайский рынок в данном случае тоже страдал из-за опасений по поводу эскалации ситуации вокруг Тайваня. В прошлом году по итогам опроса примерно треть транснациональных корпораций высказывала уверенность в готовности значительно увеличить свои расходы на НИОКР в Китае в последующие пять лет, но в этом году таковых набралось только 5 %. Авторы отчёта поясняют, что о сворачивании профильной активности в Китае в большинстве случаев речь не идёт, просто компании не готовы наращивать эту активность.

При этом некоторые компании видят в китайском рынке и определённые возможности. Это крупный рынок с хорошим потенциалом спроса, а разработки здесь переводятся на коммерческие рельсы весьма быстро. При желании бизнес в Китае можно организовать таким образом, что станет выгодно экспортировать продукцию местного производства за пределы страны. Привлекательность рынка КНР столь же велика, как и сопутствующие риски.

Выпуск микросхем памяти не требует таких серьёзных ноу-хау, как разработка и производство логических микросхем, поэтому китайские производители в первом из сегментов рынка за последние годы неплохо продвинулись на мировой арене. Эксперты TrendForce подсчитали, что южнокорейским конкурентам в результате введения санкций США против Китая удастся отыграть утраченные позиции на рынке памяти.

Источник изображения: Bloomberg

На протяжении нескольких лет, как утверждается в публикации Bloomberg, доля корейских компаний на рынке микросхем оперативной памяти (DRAM) оставалась на одном уровне, поскольку прогрессу в этом смысле препятствовали китайские соперники, но по мере усиления санкций со стороны США у Южной Кореи появляется шанс в этом году увеличить свою долю рынка до 64 %. При этом доля китайских компаний, главной из которых остаётся CXMT, по итогам текущего года сократится до 14 % и продолжит падать как минимум до 2025 года включительно.

Конечно, определённые неудобства для корейских производителей американские санкции против Китая всё же несут. Та же SK hynix половину своих микросхем типа DRAM производит на собственных предприятиях в Китае. К 2030 году эта доля снизится до 40 %, как ожидают специалисты Bloomberg Intelligence. До сих пор корейским производителям удавалось получить отсрочку на реализацию санкций против Китая, но для этого пришлось вести переговоры с властями США на высшем уровне.

Со временем Южная Корея укрепит свои позиции и на рынке твердотельной памяти типа NAND, поскольку американские санкции будут угнетать бизнес ведущего китайского производителя YMTC. Доля китайских производителей на мировом рынке микросхем типа NAND по итогам текущего года достигнет пикового значения в 31 %, но потом будет падать. Южнокорейские же компании в лице Samsung и SK hynix в этом году займут 33 % мирового рынка, но к 2025 году увеличат свою долю до 43 %.

По прогнозам аналитиков Bloomberg Intelligence, китайским компаниям потребуется от пяти до десяти лет, чтобы наладить выпуск передовой памяти типа DRAM с использованием исключительно отечественного оборудования. Сейчас китайские компании в этой сфере зависят от импортируемого оборудования, и на него как раз и распространяются экспортные ограничения США, принятые в октябре прошлого года.